打板烽火、卧龙，取关海立

一、行情分析：

1、环境：指数调整，量能放大

指数：市场全天震荡调整，沪指3700点得而复失，终结8连阳，报收3666.44点，创指领跌。
量能：沪深两市全天成交额2.28万亿，较上个交易日放量1283亿。量能有效放大，说明保险、银行、大金融等权重股还在维护市场环境。

三大指数整体下挫，中小盘、微盘股大幅下跌，特别是高位人气票资金纷纷出逃，获利了结，我认为这属正常调整。昨天提示大家，情绪达到小高潮，预期今天回调洗盘，请大家注意风险，在手票适当做T或减仓。你今天减仓了吗？下一步关键是看明天指数能否实现反包？如能反包，接着奏乐接着舞；如不能反包，则要调降预期，继续向下调整，在10日线附近应该有支撑。

2、情绪：情绪分化，人气下降

个股表现：
从宽度来看，个股跌多涨少，全市场4403只个股下跌，上涨个股仅710家。普跌状况下投资者亏钱效应炸裂。
从力度来看，涨停数大幅下降，今天44股涨停（昨92家），连板数15只（昨24只），封板率为70%（昨70%），跌停11只（昨无跌停），下跌5%以上的261家（昨仅22家）。从上述数据统计来看，无论是涨跌宽度还是力度均明显弱于昨天，人气大幅下降。

连板梯队：
连板股总数15只，较昨日24只减少9只，其中：
4板（1）：大元泵业 （液冷）
3板（4）：恒宝股份 （数字货币）、创新医疗 （脑机接口）、烽火电子 （军工装备）、电子城 （ REIT s）
2板（10）：长城证券 、金田股份 （液冷）、飞龙股份 （液冷）、宏和科技 （PCB）、特发信息 （光通信、军工）、衢州发展 （半导体材料）、腾龙股份 （汽车热管理）、模塑科技 （汽车装饰）、爱丽家居 （PVC地板）、森特股份 （BIPV+储能）

从连板高度来看，连板高度降至4板，连板数大幅下降。短线连板接力情绪变差。连板空间始终打不开，龙头选手的操作难度进一步加大。

3、风格：资金高低切，抱团新方向
受今天市场情绪影响，许多板块高位抱团资金出逃，寻找低位核心股或新地趋势容量核心，进行调仓换股。
老方向：军工、机器人 等局部修复；新方向：稳定币、数字人 民币、脑机接口等。具体不一一列举，在热点题材里有提及。
大家要做好风格切换，加强审美，寻找新的核心标的进行跟随。

4、热点：跟随主线，把握主升
市场热点较为杂乱，板块方面，保险、脑机接口、数字货币、电机等板块涨幅居前，军工、CPO、铜箔、锂矿等板块跌幅居前。

军工：今日集体调整，重点聚焦核心。
长城军工 、航天科技 、湖南天雁 、内蒙一机 、北方长龙 ；

机器人及PEEK材料：近期反复活跃
机器人：思泉新材 、北纬科技 、卧龙电驱 、福日电子 、东方精工 、中马传动 、顺威股份 、中大力德 、埃斯顿 ；
PEEK：中欣氟材 、新瀚新材 、金发科技 、兄弟科技 、凯盛新材 、南京聚隆 等；

数字人民币（稳定币）：日内走强
领涨容量核心：恒宝股份；
其它：京北方 、四方精创 、楚天龙 、吉大正元 ；

AI硬件端：
液冷：淳中科技 、工业富联 、飞龙股份、英维克 、中国长城 ；液冷近期走势最强。
PCB：宏和科技、深南电路 、沪电股份 、方正科技 ；
CPO：新易盛 、中际旭创 ；

AI应用：华胜天成 ；
AI智能体：吉视传媒 、巨人网络 ；
光刻机：洪田股份 、东材科技 ；
芯片半导体：万通发展 、东芯股份 、阿石创 、寒武纪 、华胜天成、菲利华 、衢州发展等
eSIM：东信和平 ；

稀土：宁波韵升 、盛和资源 、北方稀土 ；

医药：
创新药：广生堂 、福元药业、易明药业、联环药业 等
脑机接口：创新医疗（8天5板）、南京熊猫 、三博脑科 、岩山科技 、麒盛科技 、爱朋医疗 等

雅下：山河智能 、南方路机 、深水规院 、西藏旅游 、西藏天路 ；

二、今日操作

今天作了小的调仓换股，打板烽火、卧龙；

内蒙一机做T、减仓。

取关海立。早盘集合竞价走弱，分两笔（集合竞价一笔、开盘拉升一笔）取关，全部离场。

目前在手：创新医疗、烽火电子、卧龙电驱、东方精工、宁波韵升，内蒙一机。

三、明天思路

看明天指数能否反包？军工、机器人板块是否能修复？不及预期及时减仓或清仓离场，待调整到10或20日均线附近再接回。

以上是个人观点，不作为投资建议。据此操作，风险自担。