8.7复盘

一、指数表现与市场分化 沪强深弱格局延续 沪指创年内新高：收报3639.67点（+0.16%），盘中最高触及3645.12点，主要受益于银行、半导体等权重股护 深市与创业板调整：深成指跌0.18%，创业板指 跌0.68%，受创新药、新能源等成长板块拖累 个股普跌：超3000只个股下跌，仅2117只上涨，成交额放量至1.83万亿元（较前一日增914亿），显示资金集中于少数主线 二、板块分化：政策与外部因素驱动 领涨板块 稀土永磁（+5.24%）：缅甸冲突及中美关税导致稀土进口减少，叠加新能源汽车需求激增，正海磁材 20CM涨停，宁波韵升 涨停 半导体（+2.41%）：特朗普对进口芯片加征100%关税加速国产替代，富满微 、东芯股份 等20余股涨停，板块资金净流入44.67亿元 医疗器械：县域医疗设备以旧换新政策推动，利德曼 、赛诺医疗 20CM涨停 领跌板块 创新药（-1.71%）：特朗普拟对进口药品加征关税（最高150%）+医保降价预期，千红制药 跌停，博瑞医药 跌超5% 周期与制造板块：钢铁（西宁特钢 跌超9%）、光伏因产能过剩及出口承压调整 三、资金动向：内资聚焦国产替代，外资加仓 主力资金净流出441.56亿元，但半导体板块获44.67亿集中流入，汽车零部件、化学制药成抛售重点（均超39亿净流出）7。 外资布局：QFII二季度增持78.26%，重仓九号公司（持仓11.69亿）、东方雨虹 ；高盛 新进金浦钛业 四、个股涨停分析

002173

创新医疗

脑机接口+AI医疗+综合医疗

300224

正海磁材

稀土永磁+人形机器人+汽车增长

002354

天娱数科

物理AI+具身智能+空间计算+参股芯明智能

002017

东信和平

区块链合作+eSIM+智能卡+央企

601718

际华集团

军需品+脑机接口+核污染防治+国企

002213

大为股份

半导体存储+锂电项目

002022

科华生物

基孔热病毒检测+核酸提取仪+分子诊断+HIV检测

600651

飞乐音响

阶跃星辰相关+汽车电子+医疗器械+上海国企

000070

特发信息

光通信+线缆+国企

003010

若羽臣

发行H股+电商+大健康+中报预增

603712

七一二

军用无线通信设备+卫星通信+高铁+国企改革

300322

硕贝德

液冷服务器+卫星通信+毫米波雷达+中报预增

603290

斯达半导

SiC芯片+海外拓展+IGBT模块

002120

韵达股份

快递物流+无人车+股东增持

605598

上海港湾

商业航天+岩土工程+钙钛矿电池

600366

宁波韵升

稀土永磁+人形机器人+中报预增

605398

新炬网络

数据中心+蚂蚁金服概念+AI应用+IT运维

001298

好上好

存储芯片+电子元器件分销+机器人+中报预增

300706

阿石创

PVD镀膜材料+半导体材料+复合铜箔+钙钛矿电池

688110

东芯股份

砺算科技+GPU+存算联一体化

603163

圣晖集成

半导体洁净室+重大合同+在手订单

301129

瑞纳智能

半导体+AI+智慧供热+磁悬浮离心式压缩机

603959

百利科技

摘帽+机器人概念+工程服务

000026

飞亚达

航空航天表+精密减速器+机器人+央企

000670

盈方微

存储芯片+芯片概念+分销拓展

000536

华映科技

中报预增+消费电子+车载显示+国企改革

000510

新金路

石英砂+氯碱化工+小金属

603900

莱绅通灵

中报预增+艺术黄金+IP经济

002901

大博医疗

手术机器人+综合性医用高值耗材供应商+中报预增

002072

凯瑞德

并购重组预期+煤炭贸易

603518

锦泓集团

服饰+IP经济+网红经济+股东回报

603648

畅联股份

物流+泡泡玛特合作+上海国资

601929

吉视传媒

AI智能体+数据要素+广播电视+国企

600410

华胜天成

华为概念+中报预增+AI应用

300289

利德曼

重大重组+体外诊断+国企改革

603630

拉芳家化

洗护产品+医美概念+AI合作

603516

淳中科技

N公司+液冷服务器+自研芯片

300981

中红医疗

智能医疗+医疗器械+海外并购

300671

富满微

ASIC芯片+集成电路概念+5G射频芯片

002551

尚荣医疗

医疗器械+海外收入+子公司业绩

002353

杰瑞股份

半年报增长+出海+天然气业务

002923

润都股份

原料药获批+创新药+化学制药

002377

国创高新

拟收购宁波国沛+沥青+中报预增

002981

朝阳科技

电声产品+苹果概念+机器人概念

688108

赛诺医疗

FDA突破性医疗器械认证+神经介入创新+中报预增

首板股票共46支

002611

东方精工

人形机器人+可控核聚变+中报预增

301117

佳缘科技

军工+医疗AI+SIP芯片+华为昇腾

600619

海立股份

光刻机概念+中报预增+国企改革+压缩机主业

603130

云中马

革基布+订单增长+生物基皮革

001380

华纬科技

机器人+汽车零部件+中报增长

605169

洪通燃气

天然气+加气站扩张

002915

中欣氟材

PEEK材料+氟化工+中报预增

002313

日海智能

液冷服务器+无线通信模组+控股股东变更+国企改革

600475

华光环能

光伏概念+电力+一带一路+无锡国资

601606

长城军工

兵装重组概念+弹药武器装备+中报亏损收窄

600203

福日电子

机器人OEM+中报预增+国企改革

002046

国机精工

军工+机器人概念+盾构机轴承+风电轴承增长

002148

北纬科技

无人机+四足机器人+车联网+低空经济

603767

中马传动

减速器+汽车变速器

连扳股票共13支 五、总结 上证指数 ：日线级别站稳 3630 点，但 30 分钟级别顶背离信号仍未完全化解，若不能放量突破 3645 点前高压力位，可能回踩 3600 点 5 日均线支撑。 创业板指：受新能源、医药等权重板块拖累，技术形态较弱，2320 点 20 日均线成为短期关键支撑，若量能无法有效放大，可能进一步下探 2300 点整数关口。