周末热议，下一个主线！—07.28/周一

市场 情绪 热点






1).今日盘面，

上周五大盘在雅下水电站（基建)、反内卷（钢铁）等权重板块集体重挫的拖累下，两市个股低开低走，盘中最低回踩3588点附近，最高回抽3610点附近，大盘跌幅虽不大，但两市个谷遭遇“滑铁卢”下碟，市场交投清淡，量化主导的行情就是这样，总之反人性的走势。

不过上周五大盘虽然回落，但从周K线看已经走出5连阳强势格局，已为市场勾勒出一幅"千帆竞发"的图景....这像极了美谷的牛*市。且大盘量能大幅放大，外资大幅流入，不出意外，下周大概率就完成3674点突破，及时未能突破，未来2-3周在3600-3670之间震荡也是突破预期，毕竟未来2个月消息面几乎都是好的预期。
整体规划，一个是：下周初的经济会议，第二是：9.3的阅Bing，第三是：10月的全会，接下来的十五五规划。第四是：本周懂王神助攻再次给鲍威尔施压，运气好没准下周我们就能看到美联储降息，即便鲍威尔抗住压力，9月中旬议息会议降息也是板上钉钉，届时美元必然开启新一轮降息周期，我们也会获得更大降息放水的空间。还有下周，即将举行的第三轮毛衣会谈......等等。

所以从中线看，无论对内还是对外，万叔这里看到的都是利好预期。这不，周末券商策略会上，多家分析师们争相为牛*市画像，有预言5000点触手可及的，更有豪言8000点指日可待的...。但万叔这里要波一盆冷水，一旦出现这种炽热的预期，是否预示着现在市场如盛夏骄阳般过热？？毕竟村里要的是慢牛，且大家都知道“牛市多暴跌”，所以这种上涨趋势是否可持续？值得存疑的。

不过短线看大盘走势强势预期中，那么牛*市预期下的每一次回调，觉得都是抄底的机会，毕竟总的方向还是向上的，且4000点才是牛*市起点，这个点位始终是多方军团誓师远征的灯塔。

市场情绪全天弱势轮动，题材强度一般。从板块来看，AI人工智能集体暴发，汉王K技等首板，20cm因赛J团、北交所天润K技涨停。芯片概念持续异动，权重寒W纪涨超10%，阿S创、张江G科涨停。西藏水电站分化走弱，权重中国D建冲高后回落深水，山河Z能、南方L机等炸板跳水，20cm深水G院等多股大跌。此外题材轮动后回落，医药誉衡Y业、海南板块凯撒L业多股炸板，收盘炸板率超35%。短线整体情绪全天弱势，但也有高位股上纬X材大涨创趋势新高，连板西宁T钢等五连板。
当日主流：多模态AI、半导体、华为昇腾、医疗器械等板块涨幅居前。海南自贸区、超级水电、水泥、白酒等板块跌幅居前。

总体上：个股涨跌家数接近持平，沪深两市全天成交额1.79万亿，较上个交易日缩量574亿。截至收盘，沪指跌0.33%，深成指跌0.22%，创业板指 跌0.23%。内资全天净流出超-566.10亿。
2).大局观点评：

指数小幅回落，但个谷比较惨！
锚点就是“银行”，



依然是市场最大反指，
银行一动，个谷一般都不会太好。
所以，
上周五的盘面，整体不忍直视了！
特别雅下水电站，
一大批个谷都是直接A下去了。

这就是量化主导的行情，
一天一个方向，不带重样。
周一雅下水电站，
周三海南，周五ai芯片！
现在热点都成了，量化的收割机。

所以当下最好的策略：
依然是建议，
当日发酵的题材，要信早信。
而不是等进行到一半的时候，
觉得这次行情很大，这时候往往就会戛然而止。

今日领涨板块：



AI+相关（人工智能大会开幕）：

这是周末最大的消息，
内容较多级别较高，大致发酵的有：
智联网汽车（无人驾驶应用），阿里巴巴 发布夸克AI眼镜，百度 慧播星发布新一代数字人 技术NOVA，京东 云开源JoyAgent智能体，
华为昇腾384超节点亮相，蚂蚁集团AI健康管家和阶跃星辰.......等，大科技线细分方向较多，看看后面姿金会聚焦到哪个细分。

对于周一的预期，
其实上周四就开始异动，
周五逆势大涨，也是姿金博弈周末超预期。
但下周一应该还有一个冲高的过程。
不过估计是好一字买不到，
买到的，容易高开低走兑现。
不过如果高开低走兑现，

从中线逻辑看，
大科技依然应该是接下来的主流方向之一。
还有反复轮动机会。

雅下水电站：

上周五遭遇"滑铁卢"，
板块不少个谷出现亏钱效应了！
分歧如此剧烈，
核心还是量化与埋伏盘确实太多。
不过量化和大姿金介入那么深，
这里一定还是有二波预期的，
届时看哪些个谷能抗住分歧走出来，



逻辑上，
看好的还是“建材民爆+盾构机\tbm”隧洞掘进机较大增量。
而现存的连板是前期工程类的为主。
节奏上看，
周一可能还有分歧预期，
目前3个5板还要pk看pk情况！
以及周五断板个谷的负反馈。
来来判断分歧力度，之后应该有个回流。
不过龙头如果不是连板突破，
大概率会从趋势上去突破，
届时，
大家在寻找这两天分歧抗跌逆势走强的品种即可。

医药（创新药）：

机构主导的趋势行情，类似年初的机器人 。

目前结构是，
高位滞涨，低位轮动涨。
节奏也是不断高低切的过程，
除了高位舒神、昂立、塞力等少数龙头不断走强外，
其他的都是轮动为主。
这块观点依旧，
要做就选低位的埋伏等补涨轮动。
机会更多在于低位还没怎么涨过的。

大金融（稳定币+证券+互金）：

这块本周被雅下吸金，
所以整个板块凉了一周，热度慢慢降低。
但看好逻辑不变，
如果大盘要突破去年10月8号高点，
还是需要证券，互金发力。




也是多次评了金融是可以躺赢的！
逻辑很简单，
没有哪一波牛市证券会是踏空的！
尤其是港股的证券ETF，
这一波毛衣战见低点后都快翻翻了。
而大A的涨幅才25%？
加上时间周期也快了，
下个月8月1号香港的稳定币法案生效，
所以行情，还早，还远未结束。
但这块没有固定龙头。

核心龙可以看下：
指南针 ，国盛J控，国信Z券，东吴Z券，中银Z券等。

稀土永磁+军工（军贸）：

从来不缺催化，
特别稀土从底部就非常看好，
逻辑还是，
“涨价+严查关停小作坊+业绩暴发”。

还有军工，
临近9.3阅bing之前预期都在。
届时可能还会有一次大规模暴发机会。
这不，
周末还发酵了泰柬冲突，
不排除个谷会有轮到冲高，
但这2个作为近邻，的态度很明确。
其次是懂王也不希望他们冲突，
都高调宣传自己打电话促和平之举。
所以军工的逻辑还是走9.3逻辑。

大消费+地产：

下周初的会议，
预期村里会对消费与地产政C的加码预期！
还有周末国外的几个投行，
已经开始高调埋伏。
整体看，地产业绩利悾基本释放完毕，
加上接下来9月也有降息预期，
无论短线还是中线，
地产觉得都是值得埋伏的方向。
毕竟地产多数还是底部，
市场都在高低切，可以留意下。

最后说下市场周期：

从大周期角度看，
只要大盘量能维持在1.5万亿以上，
市场依然是“趋势风格”为主。

尤其是这波连板无法突破的话，
市场会更加坚定，
趋势风格才是当前及未来一段时间的主流。
趋势风格选择的，
都是各大题材逻辑比较正，
资金认可度比较高的。

3).本周重要时间轴：

4).周末消息汇总：
1.上半年全国一般公共预算支出超14万亿， 同比增长3.4%
2.期货相关
财联社7月25日电，国内商品期市夜盘收盘全线下跌 焦煤、焦炭收跌超7%
广期所：正积极推进铂、钯期货与氢氧化锂期货有望今年上市
广期所调整碳酸锂期货LC2509合约交易限额
大商所调整焦煤期货JM2509合约交易限额
3.上海徐汇一出让地块楼面价超20万/平方米 刷新全国单价地王纪录。
4.保险产品预定利率再迎调降：传统型下调50BP至2.0% 分红型降至1.75%
5.村里食安办：针对婴幼儿食品、赈灾食品等加大日常监管力度
6.村里：全力巩固市场回稳向好态势 从资产端、资金端进一步固本培元
村里：支持纪检监察组深化拓展证券发行审核领域腐败问题专项治理
村里：严格限制可能对上市公司产生重大不利影响的同业竞争 进一步完善关联交易审议责任、决策要求等。7.上交所：本周对*ST亚振 等异常波动风险警示、上纬等严重异常波动进行重点监控。
8人工智能大会相关
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9.倡议成立世界人工智能合作组织 初步考虑总部设在上海
10.十部门：有力有效扩大农产品 消费 提升网络消费质效
11.中国农药工业协会：开展农药行业“正风治卷”三年行动 将抵制低价无序竞争行为....等。

5).家园懆作：

1、新开+持有t：西藏T路，汇通J团，延华Z能，博云X材......等。

2、取关：龙磁K技，中国D建，浙富K股，南京X百，深水G划，陕西H猫。


（非推荐）