新旧切换（2025.07.01 题材周期节奏推演）

场内结构今天出现了比较大的变化，主要是老的方向集体出现了大调整，稳定币、固态电池、军工的高位都是大调整。

转而相对低位的半导体、有色出现了持续性的异动。

大的定性上除了昨天的高低切之后，也要注意新旧切换了。

即演绎时间还没有那么久的军工，接下来有新分支还是要重点关注，稳定币和固态电池演绎时间久一些的则随缘一些。

新的方向半导体和有色在分歧的时候要多留意，高位的资金出来还是比较认可这两个方向的，当然后面有比较好的低位方向也保持关注。

现在量化横行阶段，没有说那个方向会一直持续涨，板块轮动是当下行情客观存在的一个东西，所以重点在于搞清楚各个板块的节奏，只要板块节奏搞清楚了，加上合适的位置去介入，量化资金的集体点火，基本上盈亏比就不会太差。

另外接下来对于长阳板可以多关注一些，1进2或者2进3都行，最好是板块里最强的。

具体的节奏在下面的板块推演里面。

1、日内走强板块（仅作为跟踪记录，不做任何推荐建议）
1）半导体：昨天晚上的两个IPO消息刺激一下，又出现了大规模联动回流，虽然还是不强，但要保持关注，下一次如果有大票异动带动回流，那么持续性就会好起来了，现在都是一些小票，更多还是情绪性的波动。
前排：诚邦股份 、常青科技 、现代投资 、同兴达 、博敏电子
光刻机：凯美特气 、旭光电子 、海立股份 、蓝英装备
抛光液：三超新材 、康达新材 、飞鹿股份
电子级玻纤：宏和科技 、中材科技 、山东玻纤 、长海股份

2）军工：大分歧，分歧日比较强的是海洋，盘后出了海洋经济的利好，但中科海讯 这种炒了一大波了已经，所以正常预期是高开低走，小概率强上强。不管怎样，海洋都算是第一个分支，先看强度，然后再伺机等待第二个分支的机会
前排：长城军工 、际华集团 、四创电子 、利君股份 、中船应急

3）医药：轮动回流，前期强势板块短期调整到位后的常规炒作，这类充分演绎之后的节点回流，比较随机，提前预判比较难，但出现这种回流也说明市场资金开始做扩散了，对于当下热门的几个板块的指导意义就是高位震荡，接下来的重心要放在低位的上面。
前排：昂利康 、贵州百灵 、塞力医疗 、舒泰神 、阳普医疗
纤维素：众鑫股份 、山东赫达 、山河药辅 、丰原药业

4）其它：
核电：雪迪龙 、长城电工 、四创电子、旭光电子
电力：华银电力 、华电辽能 、华电能源 、飞马国际
稳定币：雪迪龙、海航科技 、安妮股份
固态电池：百合花 、传艺科技 、中材科技
脑机接口：际华集团、创新医疗

整理目的：题材/板块轮动只是结果，本质是每个题材/板块其自身的周期演绎节奏，有些快，有些慢，所以呈现出了轮动上涨的结果。踩准题材/板块节奏，方能顺势而为。
板块整理仅为跟踪看清市场运行节奏，不作为任何投资建议，投资有风险，入市需谨慎。