万金涌动，慢牛初成-7/18盘前

万金涌动开盛景，慢牛初成启新程

一、市场说说
1、市场延续强势：创业板领涨，成交放量至1.5万亿，趋势抱团主导（AI硬件、创新药、军工），权重股新高带动指数慢牛。
2、主线明确：
●AI硬件（英伟达 催化，PCB/光模块业绩强，但估值偏高）；
●创新药（政策避集采+业绩爆发+国际化，估值仍低）；
●军工（十四五业绩驱动，趋势低吸）。
3、风格变化：量化转向大票，机构主导，游资短打难度大，关注低位补涨（如鸿蒙、短剧）。
4、资金面支撑：外资增配（韩国散户扫货）、资产荒下配置需求强，政策利好（豪车税、短剧扶持）助攻。
二、结论：
牛市初期特征明显，轻指数重结构，聚焦业绩与政策主线。 本文所提到的观点仅代表个人的意见，所涉及标的不作推荐，据此买卖，风险自负！