重视！风格化切换迹象已现！（2025.06.12 题材周期节奏推演）

指数没有什么好聊的，参考昨天的观点就行，今天说下风格化。

这段时间市场基本上都是小票强，大票基本没有走出什么持续性。

可以看看小票的代表微盘股，5月以来开启了主升浪。



大票都不用看沪深300 ，就是中证1000 和微盘股比较一下，说横盘一点也不为过。



到了现在这个节点，要思考的是小票还能继续吗？感觉非常困难了。

小票这里的强目前感受就是到了一个极致，从游资的抱团再到量化的批量复刻抱团，一个强势票拉到你服为止，且是不管节点就是给你拉，各种极致的博弈。量化这种玩法对活跃资金的消耗可不是几个游资票可以比拟的，所以感觉这种疯狂不会持续太久。

正因为这种周期轮回，这两天可以看到大票出现了明显的赚钱效应，“易中天”是一个典型，然后沪电股份 、江淮汽车 也都走出了比较超预期的持续性。

也就是说，指数因为大票风格化的起来不会有大问题，但是小票这里阶段性筑顶是要做回避的，重点则是看接下来新题材里的大票，风格化初期的盈亏比会很好，值得重视。简单说每一轮新的风格化，就代表着一轮新的机会！

具体的节奏在下面的板块推演里面。

1、日内走强板块（仅作为跟踪记录，不做任何推荐建议）
1）新消费：推演不出啥来了，量化全控场，等后续充分调整一下再找节点。
IP：粤传媒 、奥雅股份 、德艺文创 、新经典 、川网传媒 、安妮股份
泡泡玛特 ：新北洋 、元隆雅图 、青木科技 、爱司凯
化妆品：交大昂立 、诺邦股份 、若羽臣 、华业香料
足球：粤传媒、南京商旅 、绿茵生态

2）稳定币：充分演绎阶段，但最近反复活跃生命力还是很强，保持跟踪，看给不给比较好的节点介入。还有一点就是利好虽然很多，但走势好像和利好也匹配不太上，不太好定性。
前排：南华期货 、兆日科技 、恒银科技 、瑞达期货

3）汽车零部件：小票延续走强，美晨科技 这个走二板有点超预期，但估计跟最近的量化风格化有关，对于300强势票连续拉，在你觉得不可能的时候又拉一把，认为超预期了就结束。
前排：英利汽车 、西上海 、美晨科技、迪生力 、泉峰汽车

4）AI：昨晚发酵AI眼镜，今天大高开被砸，然后光模块几个大票突突，这里活跃度是上来了，但赚钱效应一般，主要是大票强。不过要注意一点，就是这种大成交的个股是批量出现赚钱效应了，易中天、沪电股份这些，所以风格化出现了转变，AI这个方向还是要重视的。
前排：比依股份 、国星光电 、惠伦晶体 、铭普光磁 、天孚通信

5）其它：
量子：格尔软件 、罗普特 、东信和平 、电子城 、吉大正元
稀土：北矿科技 、华阳新材 、宁波韵升 、英思特
创新药：康惠制药 、奥赛康 、海思科 、舒泰神
核电：弘讯科技 、融发核电
农化：辉隆股份 、美邦股份

整理目的：题材/板块轮动只是结果，本质是每个题材/板块其自身的周期演绎节奏，有些快，有些慢，所以呈现出了轮动上涨的结果。踩准题材/板块节奏，方能顺势而为。
板块整理仅为跟踪看清市场运行节奏，不作为任何投资建议，投资有风险，入市需谨慎。