《牛回速归》

周三舆情热度①稳定币-香港《稳定币条例草案》将于8月1日生效，稳定币牌照发放倒计时；上海市国资委党委围绕加密货币与稳定币的发展趋势召开中心组学会。（稳定币/四方精创、新国都、优博讯、长亮科技、安妮股份、东信和平、南华期货、恒宝股份等;RDA/上海物贸、兰生股份、华峰超纤、市北高新、中银证券等）②机器人-智元机器人于近日获得了正大集团旗下正大机器人的战略投资；（达意隆、优博讯、朗威股份、电光科技、浙江荣泰、浙江黎明、上纬新材、弘信电子等）③算力-新易盛业绩印证算力产业链高景气；黄仁勋表示，将开始向中国市场销售H20芯片；（朗威股份、弘信电子、新易盛、科蓝软件、潍柴重机、博汇股份、亿田智能等）④医药-55个品种纳入第十一批集采报量范围，将坚持“稳临床、保质量、防围标、反内卷”的原则。（联环药业、力生制药、浙江震元、亚太药业、千红制药、哈三联、广生堂等）⑤泛AI-人工智能公司MiniMax（上海稀宇科技）提交在港IPO申请，马斯克推出二次元“AI女友”；（盛天网络、弘信电子、天地在线、直真科技、顺网科技、盛视科技等）⑥业绩-2025H1业绩预告高峰期，部分业绩表现亮眼的公司受到市场关注；（达意隆、中电港、华宏科技，奥赛康、豫能控股、力生制药、联发股份等）

周二舆情热度①算力-新易盛业绩印证算力产业链高景气；黄仁勋表示，将开始向中国市场销售H20芯片；（新易盛、旗天科技、科蓝软件、潍柴重机、鹏鼎控股、博汇股份、中际旭创、胜宏科技等）②稳定币-香港《稳定币条例草案》将于8月1日生效，稳定币牌照发放倒计时；云锋金融拟进军Web3、数字货币和AI等领域扩大稳定币投资；（稳定币/四方精创、旗天科技、新国都、华峰超纤、科蓝软件、优博讯、朗新集团、楚天龙等;RDA/上海物贸、兰生股份、市北高新、上海钢联、中远海科等）③AI智能体-世界数字科学院正式发布A ISTR 系列新标准《AI智能体运行安全测试标准》，标准由蚂蚁集团、清华大学、中国电信牵头，联合二十余家国内外机构、企业及高校共同编制，为全球首个单智能体运行安全测试标准；（鼎捷数智、新国都、科蓝软件、用友网络、云鼎科技、泛微网络、税友股份等）④业绩-2025H1业绩预告高峰期，部分业绩表现亮眼的公司受到市场关注；（达意隆、绿田机械、三和管桩、广宇集团、中电港、中际联合、远望谷等）⑤机器人-上纬新材:智元机器人至少收购其63.62%股份，智元机器人、宇树科技中标中移（杭州）信息技术2025年至2027年人形双足机器人代工服务采购项目。（科蓝软件、优博讯、达意隆、华宏科技、中电港、云鼎科技、上纬新材等）⑥果链-郭明錤发文称，苹果计划在2026年下半年量产其首款折叠屏iPhone；FineM-Tec预计将在2026年第一季度供货铰链，单价约为30-35美元，2026年出货量预计在1300-1500万个。（金田股份、鹏鼎控股、立讯精密、胜宏科技、东山精密、深南电路、工业富联等）

周三舆情热度①智元机器人-上纬新材:智元机器人至少收购其63.62%股份，待本次股权交易完成后，上纬新材控股股东将变更为智元机器人及其管理团队共同持股的主体（富临精エ、美力科技、中大力德、上纬新材、大丰实业、恒エ精密、龙溪股份等）②稳定币-香港《稳定币条例草案》将于8月1日生效，稳定币牌照发放倒计时；（稳定币/四方精创、优博讯、新国都、华峰超纤、南华期货、恒宝股份等;昆仑银行/普联软件、信雅达、中油资本、京北方、天阳科技、科蓝软件、贝肯能源等）③PCB/玻纤-机构：算力产业围绕英伟达链和 ASIC 链的投资机会维持高景气，看好国内PCB/CCL行业龙头有望受益于高端产能供需紧张下的产业机会；（满坤科技、金安国纪、铜冠铜箔、世名科技、澳弘电子、宏和科技、逸豪新材等）④高温概念-今年以来最强高温过程正在影响中国，据国家能源局消息，近日，我国多地出现持续高温，带动用电负荷快速增长。7月4日，全国用电负荷创出历史新高（同星科技、华银电力、森林包装、华光环能、新中港、桂冠电力等）⑤光伏-近日工信部召开第十五次制造业企业座谈会强调，依法依规、综合治理光伏行业低价无序竞争，引导企业提升产品品质，推动落后产能有序退出；（华光环能、亿晶光电、拓日亲能、美丽生态、赫美集团、国晟科技等）⑤汽车链/智能驾驶-比亚迪官微宣布为智能泊车兜底，在全球率先实现媲美L4级的智能泊车，并承诺在中国市场，比亚迪对所有天神之眼车辆用户在智能泊车场景下的安全及损失全面兜底；（比亚迪、富临精エ、同星科技、满坤科技、美力科技、联创电子、德赛西威、豪恩汽电等）⑥虚拟数字人-7月9日，周杰伦正式入驻抖音平台，名称“周同学”，19年周杰伦的官方二次元形象数智人“周同学”正式亮相；（美邦服饰、志邦家居、优博讯、欢瑞世纪、华扬联众、锋尚文化、因赛集团、新开普等）

周二舆情热度①稳定币-近日，据知情人士透露，中国科技巨头京东和阿里巴巴旗下蚂蚁集团正在敦促中国央行授权发行以人民币计价的稳定币，以对抗与美元挂钩的加密货币日益增长的影响力；（华峰超纤、优博讯、新国都、四方精创、朗新集团、普联软件、科蓝软件、恒宝股份等）②光伏-近日工信部召开第十五次制造业企业座谈会强调，依法依规、综合治理光伏行业低价无序竞争，引导企业提升产品品质，推动落后产能有序退出；（朗新集团、首航新能、国际复材、仕净科技、大东南、亿晶光电、亚玛顿、阳光电源等）③稳定币牌照-香港《稳定币条例草案》将于8月1日生效，稳定币牌照发放倒计时；(华峰超纤、新国都、四方精创、中油资本、朗新集团、海联金汇等)④高温概念-今年以来最强高温过程正在影响中国，据国家能源局消息，近日，我国多地出现持续高温，带动用电负荷快速增长。7月4日，全国用电负荷创出历史新高（朗威股份、同星科技、晶雪节能、朗新集团、冰山冷热、华银电力、拓日新能等）⑤半导体/存储-证监会官网显示，国产 DRAM 内存芯片大厂存储启动上市辅导。HBM在政策支持下，国内半导体产业链有望通过横向品类扩张和纵向技术互补的双轨整合，加速行业集中度提升与全产业链竞争力重构;(朗迪集团、合肥城建、柏诚股份、商络电子、雅克科技、博敏电子、深科技等)⑤PCB/玻纤-机构：算力产业围绕英伟达链和 ASIC 链的投资机会维持高景气，看好国内PCB/CCL行业龙头有望受益于高端产能供需紧张下的产业机会；（金安国纪、新亚电子、博敏电子、宏昌电子、宝鼎科技、景旺电子、逸豪新材、国际复材等）⑥GB300链-工业富联官方调研公开GB300液冷关键零组件数量显著提升，官方调研；（朗威股份、申菱环境、同星科技、工业富联、精研科技、胜宏科技、中际旭创等）

周末舆情热度①稳定币-近日，据知情人士透露，中国科技巨头京东和阿里巴巴旗下蚂蚁集团正在敦促中国央行授权发行以人民币计价的稳定币，以对抗与美元挂钩的加密货币日益增长的影响力；（四方精创、朗新集团、科蓝软件、天阳科技、华峰超纤、新国都、长亮科技等）②PCB-近期算力硬件方向表现活跃，机构指出，算力产业围绕英伟达链和 ASIC 链的投资机会维持高景气，看好国内PCB/CCL行业龙头有望受益于高端产能供需紧张下的产业机会；(东材科技、金安国纪、奥士康、景旺电子、沪电股份、逸豪新材、胜宏科技等;)③跨境支付/RWA-央行就《人民币跨境支付系统业务规则（征求意见稿）》公开征求意见，《业务规则》明确了CIPS参与者的账户管理、注资、资金结算等详细流程；(RWA/朗新集团、协鑫能科、国脉科技、杭州园林、霍普股份、元隆雅图等；跨境支付/华峰超纤、科蓝软件、天阳科技、新国都、四方精创、中油资本、京北方等)④高温概念-今年以来最强高温过程正在影响中国，据国家能源局消息，近日，我国多地出现持续高温，带动用电负荷快速增长。7月4日，全国用电负荷创出历史新高（朗新集团、同星科技、冰山冷热、华银电力、九洲集团、深南电A、韶能股份等）⑤芯片半导体-深圳出台10条举措促进半导体与集成电路产业高质量发展；（华力创通、科蓝软件、盈方微、天阳科技、深南电路、麦格米特等；）

周四舆情热度①消费电子/苹果链-据供应链消息，苹果公司旗下折叠屏iPhone项目已进入P1原型开发阶段，这一阶段预计在6月份开始。业界普遍认为，这款产品有望在2025年底完成P1-P3整个开发流程；（宜安科技、达瑞电子、宇环数控、精研科技、铂力特、胜宏科技、东山精密等）②稳定币-7月3日（路透社）—据知情人士透露，中国科技巨头京东和阿里巴巴旗下蚂蚁集团正在敦促中国央行授权发行以人民币计价的稳定币，以对抗与美元挂钩的加密货币日益增长的影响力。（四方精创、朗新集团、科蓝软件、新国都、恒宝股份、正元智慧、京北方等）③算力/PCB-近期算力硬件方向表现活跃，机构指出，算力产业围绕英伟达链和 ASIC 链的投资机会维持高景气，看好国内PCB/CCL行业龙头有望受益于高端产能供需紧张下的产业机会，业绩增长仍具较强持续性和较高确定性；(算力/同星科技、工业富联、四方精创、朗新集团、科蓝软件、朗威股份、旋极信息等;PCB/逸豪新材、中一科技、铜冠铜箔、博敏电子、方正科技、金安国纪、中京电子等;)④固态电池-2025第四届固态电池大会暨硅基负极产业创新大会于7月3日至5日在浙江宁波召开。机构认为固态电池与液态电池的本质区别在于电解质的形态，全固态电池具备高能量密度、高安全性等优势；（中一科技、宏工科技、华盛锂电、铜冠铜箔、洪田股份、大东南、海辰药业等）⑤高温概念-今年以来最强高温过程正在影响中国，中央气象台3日消息，中国中东部地区最高气温37℃以上的范围将进一步扩大，局地日最高气温可超过40℃；（制冷设备/同星科技、冰山冷热、春兰股份、小崧股份等;电力/华银电力、朗新集团、吉鑫股份、乐山电力、九洲集团、华电辽能等）⑥创新药-近日，医保局/卫健委两部门联合发布《支持创新药高质量发展的若干措施》，提出包括支持医保数据用于创新药研发、加大创新药研发支持力度；(广生堂、神州细胞、上海谊众、赛升药业、九芝堂、诚意药业、美诺华厂等）

周一舆情热度①稳定币-香港数字资产框架升级至2，稳定币和RWA成重点，目前已向11家虚拟资产交易平台发放牌照，包括HashKey、OSL等交易所；同时，还陆续收到机构申请成为虚拟资产交易服务提供者及提供托管服务；（科蓝软件、三维天地、东方国信、朗新集团、华峰超纤、四方精创、恒宝股份等）②军工-地缘政治和阅兵，机构称，“十四五”计划进入最后一年，军工行业扰动因素已基本消除，下游需求呈恢复性增长。（华如科技、成飞集成、长城军工、内蒙一机、北方长龙、中光防雷等）③RWA/数据采集-为推进RWA(RealWorldAsset,现实世界资产)技术标准化进程,探索资产数字化与跨境流通的创新路径，兹定于2025年7月3日在深圳市内桃源召开RWA标准体系建设研讨会”;（RWA/朗新集团、奥瑞德、协鑫能科、广和通、长亮科技、宇信科技等;数据采集/雪迪龙、日海智能、瑞纳智能、万盛智能、工大科雅、泽宇智能等）④国产替代/光刻机-国常会：加快推进高水平科技自立自强，半导体企业上市步伐加快，主要得益于国内半导体市场的快速发展和政策支持；（好上好、中富电路、阳谷华泰、科蓝软件、三维天地、东方国信、蓝英装备等）⑤固态电池-北京：全固态电池电动自行车亦庄上路，EVTank预计，2030年全球固态电池（电解液含量低于10%）的出货量将达到14.1GWh，其市场规模将超过2500亿元；（大东南、金龙羽、科恒股份、宏工科技、赛伍技术、信字人等）⑥泛AI-余承东透露华为Pura80系列将在8月上线“Al超级智能体”。届时，小艺可通过自然语言对话，理解用户意图并自主完成一系列任务。此前，华为曾在开发者大会发布“鸿蒙智能体框架”。（三维天地、科蓝软件、奥瑞德、朗新集团、东方国信、瑞纳智能、酷特智能、中远海科等）

美股固态电池QuantumScape续涨34%美股固态电池QuantumScape6月25日大涨30%，6月26日继续大涨34%。公司宣布，其下一代固态锂金属电池技术取得突破性进展，已成功将其先进Cobra隔膜工艺整合到基础电芯生产中。隔膜：沧州明珠、佛塑科技、中仑新材、星源材质北交所+隔膜：派特尔

小米YU7三分钟大定突破200000台小米昨晚正式发布其首款SUV汽车小米YU7，售价25.35万元起，Pro版27.99万元，Max版32.99万元。全系超长续航，标准版835km。小米汽车官微称，3分钟，小米YU7大定突破200000台；开售后1小时，大定突破289000台。标配激光雷达，中概股激光雷达禾赛科技大涨19.26%。小米汽车：小米集团（港股通）、海泰科、凯众股份、津荣天宇、鹏翎股份激光雷达：神通科技、永新光学北交所+激光雷达：莱赛激光

周四舆情热度①稳定币-香港特区政府发表《香港数字资产发展政策宣言2.0》，重申特区政府致力将香港打造成数字资产领域中的全球创新中心；（科蓝软件、朗新集团、华峰超纤、新国都、四方精创、吉大正元、长亮科技、宇信科技等）②军工-机构称，“十四五”计划进入最后一年，军工行业扰动因素已基本消除，下游需求呈恢复性增长。（成飞集成、爱乐达、长城军工、一博科技、新晨科技、万里马、北方长龙等）③稳定币牌照-香港《稳定币条例草案》将于8月1日生效，稳定币牌照发放倒计时，余伟文：香港为稳定币发行人制订相对严格的标准，发行稳定币的申请人要有实质的应用场景，（朗新集团、科蓝软件、新晨科技、新国都、长亮科技、四方精创、国盛金控等；）④固态电池-EVTank预计，2030年全球固态电池（电解液含量低于10%）的出货量将达到614.1GWh，在整体锂电池中的渗透率预计在10%左右，其市场规模将超过2500亿元；（诺德股份、天际股份、大东南、天际股份、沧州明珠、中仑新材、派特尔等）⑤泛金融-六部门联合印发《关于金融支持提振和扩大消费的指导意见》，创新适应家庭财富管理需求的金融产品，提高居民财产性收入；（国盛金控、科蓝软件、新晨科技、新国都、长亮科技、天利科技、吉大正元、南华期货等）⑥无人机-贸易数据显示，从中国运往美国的无人机零部件价格在某些情况下涨至原价格的三倍甚至更多。（成飞集成、爱乐达、一博科技、北方导航、中光防雷、格尔软件等）⑥机器人-黄仁勋：机器人技术是芯片制造商继AI之后的最大机遇；山东省发布机器人产业高质量发展行动计划，具身智能机器人销售额同比增长17倍；（德迈仕、一博科技、法本信息、建设工业、延华智能、国瑞科技、合力泰等）