微观周期和宏观周期

在《一切皆为周期，一切皆为接力》和《我们需要站在更高维度来审视格局》这2篇文章提醒到，不管是做连板接力，还是做题材轮动，特别是题材轮动，假设同时间发育不同题材，但是有高度人气标始终是情绪标。我们要试错跳出小周期思维，以更为宏观的视角来回顾市场，从而不会让自身在市场迷失方向。文章提到：

2024年以Sora+液冷+低空经济为主题材炒作， 后半年以什么接力？
连板接力是最微观的市场行为，当我们有时候缺深陷其中，无法自拔的时候，不妨跳出来，以更为宏观的视角来观察这个社会。

怎么判断后半年的炒作题材呢？

1）要有机构资金入场，而机构资金入场的时间必定不是大盘指数高高在上的节点，而是指数跌无可跌的时候。
2）前半年题材出清的阶段
3）配合国家产业政策
4）今年题材累计涨幅叠加前题材退潮后，创出新高的新题材，可能成为下半年接力大题材。

综上所述：

1）这里需要一个指数共振（转点）部分概念题材已经先于大盘指数企稳。题材：产业级别，

2）短线看好: PCB/光刻胶（芯片）