5月21日复盘：情绪退潮加剧，南京化纤地天板，正丹股份又被抱团

2024年5月21日复盘：

一、数据统计
1、上指3157.97跌0.42%，深指9681.66跌0.71%，创指1861.48跌0.77%
2、量能7886亿缩量2068亿。
3、涨跌：1100/3897；涨停19家，跌停6家，大面6家。
4、连板：最高连板3板，连板梯队321；昨日涨停-0.18%，昨日连板0.75%，炸板率29%
5、板块：PET铜箔，涨3.1%；领跌：金属锌，跌3.05%。
6、题材：ST板块，涨停14家，强度3120，比昨增强
消费电子 ，涨停5家，强度2150，比昨减弱
化工，涨停4家，强度1849，比昨增强
7、情绪得分：22分，赚钱强度27。

二、超短周期理解
（一）大局观理解：
（1）阶段：混沌周期（正丹周期）
（2）主线：房地产为主流，低空、玻璃基板、民爆是支线
（3）强度：弱
（4）风格：连板小票被压制，趋势大票、20CM受青睐，抱团妖股
（5）对抗：空头占优
（二）情绪周期理解：
1、老主线：（1）人工智能，包含SORA概念、国资+AI、算力服务器、芯片半导体，第一阶段炒作SORA、国资+AI，第二阶段炒作国产算力、芯片、光刻机、AI手机，第三阶段炒作AI电力、光伏发电，第四阶段炒作CPO，第五阶段炒作KIMI概念。当前非市场主线主流，是跟风轮动的题材。
板块梯队：
3板：（玻璃基板）沃格光电 、金瑞矿业
1板：海目星 、（AIPC)英力股份 、春秋电子 、福日电子

（2）狭义的新质生产力，以制造业为主，包含机器人 、新型工业化、汽配、设备更新、飞行汽车、汽车拆解。3月主线题材低空经济，4月下旬的主流题材。飞行汽车反弹1转分歧分歧第1日，处于可上可下的节点，暂定退2第1日，明日延续下跌的预期。

（3）穿越题材：化工制品，核心是TMA涨价,龙头正丹盘顶的阶段，
龙头：正丹股份 （4.09-至今）涨幅439%
补涨：宝丽迪 （4.15-5.09）涨幅165%
补涨：南京化纤 （5.10-5.17 止步于6晋7）6连板。
6+1板：南京化纤
1板：尤夫股份 、江南高纤
2、新主线：（1）地产链，包含房地产、家居、建材等，更正为：把南国、南都的炒作定义为一阶段，那么现在是2阶段主升转分歧第2日。

一阶先锋龙：南国同学（4.25-5.06止步于5晋6）5连板。
一阶补涨股：南都同学（5.07-5.13 止步于3晋4）3连板。
二阶主升龙：亚振同学（5.14-5.20止步于5晋6）5连板。
趋势龙：我爱我家 、滨江集团
中军：万科A
最强套利；特发服务
板块梯队：
2板：汇绿生态 （园林）
1板：新华联 、渝开发 、荣安地产
3、热点轮动题材：
5.06：合成生物 、化工
5.07：化工、低空经济
5.08：医药
5.09：锂电池
5.10：人造肉、电力、房地产
5.13：电力
5.14：游戏、智能电网
5.15：房地产
5.16：房地产+家居
5.17：房地产、玻璃基板、低空经济、化工化纤
5.20：有色黄金、民爆
5.21：无
结论：5.06依然处于混沌期的轮动阶段，日内化工、合成生物最强；5.07依然是多题材轮动，低空+军工日内最强；5.08生物医药 日内最强；5.09整体处于轮动，日内最强是锂电池；5.10退潮压制低迷，人造肉、电力、房地产轮动，5.13退潮加剧，无热点，5.14退潮延续，无热点，5.15退潮延续，地产链轮动，5.16低空、人工智能、房地产轮动，地产链最强，5.17情绪爆发，房地产、玻璃基板、低空经济、化工化纤依次最强；5.20情绪分歧，有色黄金、民爆走强；5.21情绪退潮，无热点题材。
(三)龙头核心理解
1、正丹同学。
地位：化工龙头+20CM趋势龙头
概念：TMA涨价
节点：
思考：今天指数缩量下跌，情绪也加剧分歧，因此资金再度选择正丹抱团，正丹没有死掉，属于它的周期就还没有结束。
2、南化纤。
地位：
概念：化纤纤维+参股券商
节点：蔚蓝断板日的首板
思考：今天竞价最后一秒跌停封单被吃，开盘后直线秒拉升，全天维持0轴附近震荡，尾盘偷鸡上板，个人理解为昨天被闷的主力资金自救行为，后市没有预期。
3、亚振同学。
地位：地产链3阶段高度龙
概念：家居
节点：
思考：受南京一字跌停开的影响，竞价就直接跌停，虽然开盘后跟随南京翘板，但是迎来了更多获利筹码的抛压，
4、金瑞、沃格同学。
地位：现在市场最高板
概念：玻璃基板
节点：
思考：竞价沃格同学是被金瑞卡位的，随后沃格完成换手回封后，明天存在反卡金瑞的可能，作为小题材的连板高标预期高度有限。
三、今日行情思考
指数方面，全天维持水下弱势震荡，量能萎缩至7992亿的水平，两市近4000股下跌，指数出现上涨乏力的状态，明天观察5日、10日均线的支撑。

情绪方面，昨天南京化纤天地斩对短线情绪的影响是明显的，集合竞价南京化纤和亚振家居 一字跌停开，说明今天的情绪是走退潮加剧的剧本，虽然开盘后南京化纤、亚振家居积极反核，尾盘南京化纤勉强上板，亚振加剧跌停，今天两市涨停家数减少明显，只有19家涨停，20CM只有2家涨停，连板高度压缩至3板，连板股只有5家，都说明日内资金毫无进攻欲望。
题材方面，今天没什么好说的，处于整体熄火的状态，资金轮动了AIPC、PET铜箔小题材，但也只有零星个股涨停，唯一有亮点的是玻璃基板的回流修复超预期，金瑞、沃格晋级3连板成为两市最高板，雷曼光电 从水下-11%拉升到上涨11%，后排个股也是修复翻红，这个板块属于资金新挖掘的AI小题材，后续观察能不能接替铜缆成为AI反复活跃的热点，明天是分歧的预期。
房地产昨天是分歧分化的，今天本来是要延续分歧，先进行一波洗盘，然后下午或明天再来回流，但是开盘资金就急不可耐的抢了一波修复，导致板块调整不充分，获利盘纷纷砸出，午后再度尝试回流修复被砸，今天房地产内的高标都断板了，我爱我家涨停被砸，亚振家居跌停，滨江、万科也是小绿，剩下新华联、渝开发、荣安三个首板涨停，地产板块进入补涨阶段，明天地产依然是分歧的预期，分歧过后能不能有强力的回流是检验其主线题材的成色，如果走成合成生物、电力那样的小周期，那地产后边也不用看了。
至于飞行汽车、人工智能、化工等轮动题材，今天也是跟随指数分歧调整，且没有看到资金回流的迹象，特别是飞行汽车要警惕后边走退2加速的可能。今天领跌的是有色金属板块，主要是受金属期货下跌的影响。
趋势抱团方面，今天一开盘资金意识到连板情绪要走弱，所以一开盘就猛拉正丹股份，一度拉升到上涨13%后开始回落，随着尾盘指数跳水，正丹又被抱团拉起来，收盘涨X%，值得注意的是今天后排的趋势小弟已经跟不上龙头了，神宇、骏鼎达 、百合花 、杨电、佰澳等开始收阴调整，如果明天继续走弱，需要观察负反馈会不会传导至龙头正丹。

综上，今天在指数缩量下跌的情况下，情绪迎来了更剧烈的调整，但龙头正丹还没有死，尾盘南京化纤还涨停了，因此正丹引领的混沌周期就还没有结束，趋势的风格就没有结束，当然高位的风险也依然还在。其实，小编更希望正丹出清，来次彻底的推倒重建。