量化之灾，首板人的穷途末路！

这是我在淘股吧发的第一篇帖子，希望有人能看一下吧。

去年8月份左右，我终于感觉自己有点开窍了，我开始小仓位尝试首板，取得了一点小成绩：






我很高兴自己的努力有了收获，在不断完善和优化自己亏钱的交易，我的收益曲线也更加趋于稳定，这使得我越来越有信心。
有些人肯定会好奇这些首板我是怎么打到的，是怎么选股和发现的。因为我自己做了一个小量化，其实我也非常好奇有些人是怎么光看涨速榜和盘口就能精确选股的，干扰那么多。我没有什么资源，只能用某站的免费数据接口，频率也只有分钟级，但是似乎还是能打到一些不错的板。但是自从年后，一切似乎都改变了。

量化打板—最贪婪的套利者
提到量化打板无非就是华鑫系和成都系了。他们的手法也很简单，就可以概括为以下三点：
（1）大单跟随，DMA（Direct Market Access）量化的基本功，可以直接访问订单簿，以毫秒级的速度进行无脑大单跟随。涨停板制度的存在使得成交和大单在一个价位，可以说是涨停板制度的天然受益者。缺点是会被机构引导板上做t（3月7日电工合金 ）。有个很有意思的地方就是二封没有成功量化就不会再去了。
（2）板上排撤，量化打板的核心思想就是当寄生虫，你大单子撤了我为什么要跟着买，所以那个封单就上窜下调的，谁都想把对方定在前面吃抛压，一看形势不对就撤。主力和量化互相排撤遭殃的只能是散户了，所以你看到那种前面单子全是散户，后面一摞大单顶在后面不要以为自己捡到便宜了，赶紧跑吧，那封单全是假的。我就不明白了，这种排撤都不算违规那什么才算违规。
（3）隔日砸盘，这也是让人最痛恨的。因为他砸盘的依据从来不是个股强不强，而是他会对他打板持有的一揽子股票进行强度排序，后排稍弱的都会毫不犹豫地砸掉。本来题材合适，走势健康的股，一个涨停次日直接砸费，就像被苍蝇沾过脚的蛋糕，令人恶心。

随着量化打板资金的不断壮大，它已经彻底绑架了首板。很多人抱怨好板打不到，打到的都是垃圾，因为在这种绑架模式下人家跟本就没想让你来分一杯羹。但是之前，其实量化首板是有制衡的。那就是坐庄小盘股的中性量化策略，也就是年前元气大伤的，人们口诛笔伐的量化们。制约这些量化首板的方式也很简单，就是冰山订单，简单来讲就是涨停一瞬间会有隐藏的大单砸出，也正是这些冰山订单使得板上产生了分歧，使得更多的资金能注意到并介入，让手工打板人能分到一杯羹。那时的首板，是真的合力。克来机电 可以说是旧时代（2.19之前）最完美的首板产物，他要感谢巨轮智能 。

年后就是首板新时代，是量化首板的收割盛宴，人们总是热衷于接力大单一字，殊不知那些大单就是假的，就是给你看的。于是乎就有了金百泽 、铜牛信息 这种，以至于目前20cm接力环境完全搞臭。秒板越来越夸张，隔着价格笼子就开始扫，普通散户是不可能参与到的。炒家前辈目前的策略可能是手工打板人的最优解，就是专打大市值，尽量缩小股票池。但是相应的就是放弃了超额收益，而小资金做大又离不开超额收益。

其实我很好奇这种超高频打板策略为什么在市场上存在了这么久，可能以前有量化坐庄的时候还没这么肆无忌惮，但是这种交易模式真的不违规吗？我承认以前不骂是因为自己还能分一杯羹，但是年后的首板行情已经开始让我有点绝望了。先写这么多吧。