顿悟渐修

也不是这阶段不能分仓，其实应该分仓，只是还没找到属于我的分仓节奏，再研究研究

【**内参】指数层面，受银行股的推动，继续保持韧性。情绪上，经历昨日的恐慌之后，今天竞价出来就直接开始抢修复了，但是修复的氛围有些早，导致反弹没有延续，日内修复不及预期。

午后盘面开始出现轮动滞涨，题材上抢修复的铜缆表现超预期，同时机器狗、智能电网、轨交设备等方向也有一定的表现，但整体看资金在这里争夺窗口效应PK的比较剧烈，每条线还是有火种在延续，新势力的角逐进入淘汰赛。

AI硬件端方向，算力瑞斯康达今天补量反包，迎来7天6板，辨识度较高。从一定程度上看，和鑫科材料分离明显，铜缆的强势没有能够带动鑫科材料强势反包上板，鑫科已经是弱势表现，但20CM的兆龙互连日内高位震荡，略显强势，可以关注后续持续性预期。同时电光科技、宝胜股份等助攻明显，同样需要留意板块氛围的扩散性。

机器人方向，昨晚杭州宇树的机器狗视频展现出机器人对现代化社会的无所不能，受消息层面影响，竞价这个方向出现5个一字板，包含20CM的长胜轴承，可见强度非常不错。但是抢夺窗口效应的题材过多了，随着其他题材的不断表现，机器人方向冲高之后回落较多，这里可以理解为机器人退潮过程中的反弹，转点似乎没有到来。辨识度上可以看看克劳斯利空之后依旧还能晋级，相对有些核心定位在这里，同时实益达今天的成功晋级和他参股宇树科技也有一定的关系。

智能电网，现有的两个高标鼎信通讯、瑞斯康达身上都有这个题材的属性，日内板块氛围相对高潮，留意分化预期。

其他，微信小店，轮动回流，但力度一般，核心还是实益达，20CM可以关注青木科技的反包板；轨交设备，核心先看威奥股份的2B，日内受消息面刺激有一定的活跃氛围，但力度也一般；芯片方向，持续性不佳，鼎信通讯带动性不明显。

宏观上看，微盘股和大盘股背离明显，大票风格是否会回归，成为当下重要的观察点。短线情绪上，市场修复过早导致又留下新的风险，待风险新一轮的充分释放，情绪方能回稳且出现拐点。而这个时间点没有来临之前，所有的操作都是试错，仓位管理上要谨慎。

还是下不去手啊，知道今天大概率冰点衰竭，可以做多，但是貌似现在懂的人太多了，早上直接抢的太猛，瑞斯康达就没去了，此外，冰点衰竭日非前周期题材的最高标也值得试，但是上不去仓位，我这个阶段暂时还不想分仓，因为做不好，所以鼎信不去了，唯一有点可惜的是看着实益达超预期可以去试试微信小店的青木低吸的，但是又想到实益达参股宇树今天青木深水是和他分离走机器狗逻辑了，所以犹豫没去了，最后买了个比较抗跌的ai硬件端吧，电光科技封单也不错，算力虽然润泽逻辑好，但是资金弹性不够，所以就换这个液冷端了，看明天情况如何，这个阶段不宜过分格局

被洗秃噜皮了，这节点拼主观，各路题材都死伤惨重，等一个右侧买点吧

【**内参】从指数氛围来看，先涨后跌，尾盘表现不及预期，从情绪角度看，日内还是轮动色彩，AI眼镜、半导体、大消费、机器人轮动回流，但轮了一圈之后，资金没有得到有效承接，每个方向的延续性都不强，市场最终回顾到弱势震荡环境中。

穿越的力量到今天这个位置，随着粤传媒的跌停，中百集团的跌停，至此告一段落，那么目前市场的高位成了友阿股份的8板，但是一字顶到这个位置，大概率一波流到底了，不会太释放流动性。然后是次高的瑞斯康达，今天和鑫科材料、上海凤凰分离，相对有些辨识度。那么市场现在还有2个趋势比较有韧性的品种，一个是视觉中国，一个是汇洲智能，这两个品种从风格上看相对滞涨，但是如果能够扛过这波指数的分歧则后续有一定的2波预期。

题材上来看，都是轮动较多，大消费和机器人方向回流明显，大消费偏重微信小店的逻辑发散，机器人得益于4B克劳斯的带动作用。字节产业链里的算力、铜缆方向今天大面积分化掉队，获利盘开始逐步离场，高位留下了瑞斯康达，容量方向留下了光迅科技、沃尔核材等强势核心。

整体看，老周期已经接近全部出清，但是新周期进攻的力度还是相对有限，持续性不强，如果这一波AI硬件端没有能够成功攻下来，那市场可能还有一轮清洗，之后再走出的好东西性价比更高。当下重点看看这一批的进攻势力能够多远，特别是高位核心的表现更为重要（瑞斯康达），可以多加关注，各位，周末愉快！！！

（**内参）临近收盘，今天上涨2061，下跌2903，涨停73，跌停18，炸板39，指数日内依旧维持弱势震荡，盘面表现一般，但以字节供应链为核心的大科技算力、液冷、铜缆方向表现活跃。节奏上看，日内继续杀高度，益民集团中道崩卒，中百集团创业未半，但低位进攻型力量开始相对比较集中，且体现出强势的新周期发力氛围。

从辨识度上看，粤传媒今天又抗住了分歧，冰点穿越过来，共振情绪回暖，当下的市场氛围下，最强穿越非她莫属。除此之外，都是新势力了，连扳氛围里，以瑞斯康达+鑫科材料的换手晋级表现卓越，代表着字节供应链的大科技硬件方向，今天他们带动梯队氛围直接全面起爆，具备相对核心的人气定位。从容量型品种支持的力度上看，浪潮信息+中兴通讯的助攻表现也十分完美，整个板块氛围日内走出相对一致的氛围，接下来留意持续性的扩散。

除此之外，以复旦复华为核心的量子科技，以及以创新医疗为核心的脑机接口，今天梯队氛围几乎毫无表现，明显弱于字节硬件方向；同时，以卓翼科技为核心的AI眼镜几乎全军覆没。

从风格上来看，断板反包风格虽然还有余韵，但是参与度在逐渐降低，市场随着新题材的发酵有可能会逐步切换风格，但是目前相对还不是特别清晰，我们要留意风格的逐步转换。

随着老周期的离去，在题材与题材的争夺赛中，明显是字节硬件端的发酵更胜一筹，这条线诞生于指数冰点之后修复的环境里，我们可以暂时保持关注，看看能不能共振指数继续走强，或着一旦指数不及预期，下跌的环境里又是否可以抗住分歧。总之，资金已经逐渐完成了老周期的出清过程，当下需要把注意力集中在一个逐步试错的环境中了。

做龙头要做到哪些：（知易行难，与诸位共勉）

1、没有机会上龙头时候学会空仓。

2、离市场远一点，市场每天都有涨停的机会，当你空仓时候，请远离市场，否则，心境容易被其它股票不断的上涨，出现似是而非的机会，迷失自己而错误买入其它跟风型股票。

3、老龙头断板后，睁大眼睛筛选低位涨停个股。

4、等待，耐心等待龙头淘汰其它种子选手脱颖而出的那一刻。

5、迅捷，当龙头在二选一或者三选一胜出那一刻，不论位置多高，全力出击，拼手速。

6、专注，龙头是稀缺的，具有唯一性，有龙头的时候只专注龙头，其它再好的机会都不要去看，非龙头选手除外。

7、满仓的勇气，当你熟练运用龙头战法以后，你认定的确定性龙头出现那一刻，要有满仓的果敢和决断，你要做龙头战法，就要相信自己的判断，那是全市场最靓的龙头，要有舍我其谁的勇气和魄力。

8、预判，一只龙头能走到多高的位置，大部分是能够有所预判的，这要求龙头选手要熟悉周期的规律，大周期套小周期，小周期衰减到某个阶段会重新出现大周期，大周期龙头多几条命，小周期龙头容易A杀。当龙头到了你预判的高度，要做好减仓甚至清仓准备，一旦出现高位放量，先出来。卖错了打板再买回来就是。

9、及时认错，判断错误，上错假龙头，次日割跌停也要排队卖，减少不必要的损失扩大。卖错真龙头，半路下车，打板也要买回来。

半路开个香槟应该问题不大吧，昨天想买佳力图，但是毕竟上面还有瑞斯呢，又是退潮期不想博弈，今早开会没来得及做到佳力图的弱转强，但是看好算力，研究来研究去最绕不开的应该是这货了吧，唯一可惜是最近做的烂今天决定减米，不过问题不大，以后尽量少做杂毛