浦东金桥被误杀-他才是浦东改革真龙？

浦东金桥 被误杀-他才是浦东改革真龙？

核心观点：浦东金桥被误杀，他是本轮改革首当受益的首选公司！二波预期！
（绝大多数人仅认为他是浦东新区的一个地产公司，这就是最大的预期差！）
浦东新区改革的试点方案出炉，上海股走了一波波澜壮阔的行情，那么我们是时候讨论下这轮改革的A股最受益公司浦东金桥，为什么我们认为浦东金桥是这轮改革的真龙？

我们先回到方案原文：这轮浦东新区的改革重心在于开放，以全球经济外循环为主导，这个理念已经普及。而这次方案中最核心的内容就是如何吸引外籍优秀人才或者外国优质公司进入浦东，方案原内容中有4条是描述如何吸引外籍优秀人才加盟（下图），加速户籍制度改革！另外涉及吸引外商甚至有包括，探索在浦东新区注册的涉外商事纠纷当事人自主约定在浦东新区内适用特定仲裁规则。浦东新区综合改革试点实施方案


所以我们理解，这轮方案的核心是广纳外籍人才和优质公司！那么人来了需要生活住宅，公司来了需要产业园区，本轮利好深耕浦东的地产公司，方正证券 已从需求测和供给侧提出此观点：浦东改革利好本地国有开发商


但是浦东新区的地产公司为什么是浦东金桥！
1. 浦东金桥即上海金桥出口加工区开发股份有限公司，聚焦于三大产业——未来车、新通信、智能造，以浦东1/50的土地贡献了浦东1/4的工业经济规模！已实现自贸区产业园区的双重布局：一方面是提供国际一流的产城融合示范区和先进制造 基地，深耕浦东新区，从金桥到临港！另一重是浦东金桥在2023年下半年适时成立了专门的产业投资部门，直投＋基金孵化投资的业务模式，全面开展投资业务！

2. 租售并举的房地产社区经营：95%的地产布局均位于浦东新区，重中之重的最核心是碧云国际社区（浦东金桥全资），这个社区是全上海外籍高端人才第一聚集地，被评为最适宜国际家庭居住，几乎在上海全球500强公司的CEO一半都住在这里！因此浦东金桥特别深谙国际高端社区的经营，配套出台上海第一个也是目前唯一一个《外国人生活法律指引》，甚至有一支全外国人的消防队。此外，碧云已作为独立品牌在浦东新区遍地开花, 从金桥到临港，均已有国际社区租售！碧云社区对外国人的重要性，是生活在上海的老外才能真切感受的，具有极高的预期差！外籍高净值，都住在碧云！ 而这正是浦东金桥与其他地产公司最不同的地方，唯一性！

3.这次改革方案是《浦东新区综合改革试点实施方案》，而不是叫上海改革方案，理论浦东新区业务比重大的公司最为受益！而浦东金桥深耕浦东新区，最为受益！
4. 国企属性，最近提到的国企市值管理，而浦东金桥大股东正是浦东新区国资委，浦东金桥的市值管理与浦东新区国资委息息相关，所以后续亲儿子的利益是可以保证。（因为是浦东新区改革方案，所以浦东新区国资委旗下的受益为加分项！）
5. 浦东金桥，寓意也很好！浦东新区是中国连接世界的金色桥梁！契合外循环改革开放主题！
6. 浦东金桥的2023年全年利润预计是18-20亿利润，PE不到7倍！属于ZJH鼓励的绩优股！

那么现在，你还认为他是一个地产公司吗？我们可以展望，在浦东新区百年未有之大变局的开放大浪潮下，在特朗普潜在的美国优先政策的加持下，我们开放的态度必将吸引大量外籍优质人才或者公司的涌入，第一步直接带来的生活社区和产业园区的租/售，那么浦东金桥首当受益！随着大量高净值外籍人群涌入，人均按照百万（租），千万（售）计算，开放的前几年可能就会带来数百亿营收增量，几十亿利润增量，未来估值已不可限量！
$浦东金桥(sh600639)$