多则惑，少则得 -- 《澄明之境》学到的交易中的哲学

利用十一假期，读了两三遍青泽先生的《澄明之境》，他本身也是哲学的硕士，1992年毕业于北京师范大学，1993年开始期货交易，有很多的盈亏的经历，所以这本书也算是交易哲学的汇总。对我自己而言有很多感悟，感觉到这一年里在主观交易上的体会和总结的一星半点的感悟，被这本书串联了起来。对交易里的哲学，尤其是得与失，有了更深的理解。君子忧道不忧贫与其担忧自己目前所处处境，不如去担忧自己是否掌握了投资之道，为自己没有明确的投资体系，投资世界观，投资纪律而担忧，而不是为自己没有足够的本金，没有资金生活，负债，穷困而去担忧。因为后者不属于交易世界，会影响交易的心态，抉择。做纯粹的，正确的，体系内的交易，市场自然会给予回馈。人为自然立法市场是混沌的，不确定的，背后没有运动规律。“道可道，非常道”，投资市场中，可以说清楚的道理，不是长期有效的道理。这也是为什么很多机构投资者会有“策略失效”这一说法。想法：如果有什么亘古不变的规律，那就是“赚钱效应”，在赚钱效应的引领下，参与者纷纷模仿，使得赚钱效应扩大，当赚钱效应聚集到一定程度后，资金又会撤出，打造另一轮赚钱效应。所谓“趋势行情”，“小票行情”，”连板行情“，”低价行情“，就是这么被一波一波的打造出来的。因为市场是不确定的，所以我们必须创立一套自己观察市场，理解市场的理论，通过“人为市场立法”，才能给自己的思想和交易提供依据。多则惑，少则得理解市场的方法很多，思路也很多，如果同时秉持多套理论，面对同一个市场，同一个价格，理论之间相互冲突矛盾，那么市场也就变得混沌，无序。交易需要纯粹，我们只需选择保留一套理论，技术，去观察，交易。市场也会变得单纯，纯粹。想法：纯粹，恐怕是本书最最重要的交易哲学，摒弃多余的方法，理论，用最适合自己，自己当下最能解读市场的理论，体系去交易，才能做到进退有序，淡定从容。“哀莫大于心不死”，心存侥幸，不愿止损，不愿强制风险管理，不愿放弃不属于自己的机会，都属于此。收心，守心，修心收心：投资有舍才有得，不去交易不属于自己的机会守心：耐心等待，市场总会有波动，如果不属于自己的机会，再大的波动也要守住交易原则，不去参与不属于自己的机会，也不要去羡慕他人的得失修心：功夫在世外，交易之外的方方面面都要磨炼内心世界，做到知行合一为学日益，为道日损类似多则惑，少则得结构思想市场有两个状态，一个状态无规律随机运行，一个状态下有了明确趋势，按照趋势运行。举个煤气罐的例子。按照耗散结构理论的解释，在一个封闭的煤气罐内，气体分子是随机运动的，分子的运动都是不确定的、无法预测的。如果我们将煤气罐的阀门打开，因为罐内外的巨大压差，煤气罐内的气体一定会沿着阀门外的导管向外运动，这时的分子运动方向是有序的、确定的。而我们的交易，就是要在打开煤气罐阀门打开的时候去交易，而不要交易随机运动。想法：只交易主升浪，避免其他阶段。投资心态专注执着，追求自然而然的境界。围棋十诀不得贪胜，入界宜缓交易不能眼里只有收益，要先看到风险；步步为营，不能操之过急攻彼顾我，弃子争先博弈过程，除了对手，也要兼顾自身（能不能承受这个标的的波动，风险）；为了占得先机，可以忍受当日日内小回撤舍小就大，逢危需弃放弃小的棋子，保全大局，有更好的机会，应当放弃持仓；当机立断，该止损趁早止损慎勿轻速，动须相应稳扎稳打，切勿贪图快意；行动要遵循规则规划，不能蛮干彼强自保，势孤取和对方强，求自保，对方强，先求和；保全本金，市场不好的时候，先求本金不损失，再考虑进攻顶尖围棋高手，总是稳扎稳打，步步为营，很少贸然出手，通过强行冒险的举动杀掉对方大龙。追求的是长期成功之道，而不是短期暴利成为亡命赌徒。想法：股市里，不做亡命徒，步步为营。风险控制四道防线：1，仓位管理第一道防线，重仓是极度危险的（作者是投资期货市场，重仓有本金全部损失的风险）；采用试探仓位，盈利加码的方式；2，主动止损，时间止损开仓后，市场运行不符合预期，交易结果没有正反馈，主动减仓控制风险；想法：止损，不是固定金额，而是止不符合预期的市场运行走势3，被动止损达到止损幅度，被动止损4，单日风控底线每当资金曲线回撤5%，加入暂停交易1天，2天，3天，你会得到三张新的资金曲线。和原来的比较，整体权益可以得到显著的改善人不是机器，一定有非理性的交易时刻。所以必须要用强制的风控手段来排除。仅仅靠交易员自我控制是一条比较”悬“的风险管理之路。举例：《股票大作手回忆录》里主人翁“杰里，里弗默“，1929年最高时盈利上亿美元，最终1941年以自杀方式结束一生。降低亏损，也是提高盈利。投资是一种信仰作为一个投资者，以平和心态看待成败得失，成功的事情简单重复地去做，是投资追求的最高境界。即使建立了自己的交易系统，人性的贪婪和恐惧时时刻刻干扰着我们的思维和行为，根深蒂固，无法摆脱。要一以贯之地按照自己体系投资，需要信仰支持巨大的力量。小智财奴，中智克己，大智信仰有了信仰，心灵纯粹，思想单纯，看世界简单，交易思路清晰，交易动作简洁拯救灵魂的唯一方法是禁欲、牺牲及对简单和朴素毫不动摇的坚持。戒，定，慧戒，有所为，有所不为。定，内心平定，不三心二意，有机会做，没机会不做。慧，交易技术精进，交易经验积累。