000611蒙发，“秋天”的“童话”？

除了 600732 新梅外，还将新增加 000155 川化一起与蒙发进行对比分析。新梅刚刚已经暂停上市，总市值34亿、川化很明确将于4月底年报后暂停上市，现总市值41亿。蒙发只是存在暂停上市的可能且我认为可能性较低，现总市值27亿。新梅及川化我没有兴趣且并无介入。这三者，均是低价、盘不大、有很强重组预期的ST公司，因此用于对比分析，相对而言我认为蒙发各方面并不逊色于前两者且未必暂停上市，现价相对低估了。因篇幅很长，正在写中，争取周一帖出。仅供参考。[引用原文已无法访问]

楼上几位较长篇幅的分析，本人统一作以下综合分析回复：[淘股吧]

    秋天、王、沈可能的搏弈（不凡）
    两三年前的吉药本人参与了其暂停上市及重组，我认为当时的大股东是在没有外力的背景下主动暂停上市的，目的是创造更好的环境让其重组，其一切主导权均在大股东，当时广电在确定其房地产子公司政策上无法借壳上市才决定让出壳的。与现在的蒙发没有可比性。
        关于秋天、王、沈三者的关系及两个股权诉讼问题，我认为秋天已摆平了王，否则就不会有秋天入主蒙发的大股东“合慧”。又或者王的诉讼本身就是对抗沈的。关于非标问题，因涉及函证问题，只有现大股东合慧可以最迅速的时间去解决。若最终股权判决沈胜诉，则公司可能落入沈手中，但暂停上市较难避免。且证监会的调查会处罚公司及沈。所以，现在对沈的难处有二。一是二审未必能胜诉，因沈本身未按时提供资金给合慧等原因违约在先（当然，大股东合慧也无必胜的把握）。二是一旦沈胜诉，因合慧的不配合，沈可能只能拿下暂停上市的股权，且合慧因股权诉讼所欠的3亿成为坏帐，赵马时代合慧留下给上市公司的2、3亿债务也会追不回，这就又便宜了合慧。所以此时的蒙对沈来说是鸡肋，计算得到，失去的也会不少。若在三年前，以当时的经济环境沈还可啃下。但现在煤炭行业大幅亏损及河北融投事件缠身。一旦沈胜诉，不但赵马4、5亿债务追不回，反过来还需求助于合慧配合解决非标问题，因时间急迫，没有足够的好处，合慧应不会配合。所以，个人认为沈真应好好衡量一下其中的得失。
        综合而言，个人认为，双方最好的解决方法是达成和解（也可转化成沈败诉），一方面合慧欠沈的三亿可确保收回，并得到相应的补偿。另一方面未来蒙发成功重组转型沈或许还能分一杯羹。个人认为，现在秋天已为公司播下扭亏摘帽的种子（天治），但又随时可以把此种子挖走。只要股权诉讼问题解决，就非标不再并甚至立案撤消。希望沈权衡好并把握可能存在的双赢局面。但不得不提，若双方鱼死网破，蒙发不排除会暂停上市。若沈胜或暂停上市，股价可能回到8元，重组时间会拖后。若大股东胜，则向上空间打开，无需担心类似吉药重组的不算优质资产进来，因为秋天就是玩资本运作的。股权诉讼拖时已较长，应是因为双方暂未谈妥。
        为此，本人建议沈，虽然是赵马不对，但若见好就收，目前及长远是双赢。同时也建议秋天，目前已12月上旬，时间就是金钱，退一步也未尝不可。以上只是本人基于系列公开信息及一审公开案情而纯粹胡乱猜测，仅供参考。大家关于不排除暂停上市而留一个心眼是对的（最起码公开信息也是这样提示的）。熟悉本人的应知，虽然目前蒙是最大的仓位，但本人是多只股票组合投资，风险已相对分散了。即使现在公告大股东股权胜诉或马云去重组，本人也不会全仓进去。本人继续持有，并继续关注相关进展情况。仅供参考。
（注：以上分析可转）

本人对周末相关信息的简要分析：[淘股吧]
     1、这次IPO改革继续市值配售，但中签后再缴款，就资金影响而言对市场的冲击很少。甚至不一定视为利空，因为总体中签率会比以前降低较多，除非投资者加大投入增加市值，也有可能在有股票发行的前几天大量打新资金可能会入市增加市值。若隔三几天就有新股发行，数万亿的打新资金可能入市增加市值也不排除会在阶段性的时间段内使股指走牛。因此本人认为这次恢复IPO的利空影响应较少或不属利空。对于注册制最快也要明年二季度才实施，且本人一直认为注册制两三年内对重组或壳资源公司基本不构成大的影响。
      2、11月9日起实施并购重组审核优化工作方案，使今后重组的审批时间效率更高，若方案被证监会受理后，快的话1-2个月就能决定是否获批，是利好。
      3、上交所《关于进一步规范上市公司停复牌及相关信息披露的通知(征求意见稿)》。重组停牌时间有最长5个月的限制。可提高公司重组、定增的效率及这些重大事项的进展透明度，避免随意长时间停牌是好事。深交所未出相应安排，估计方向是一致的。
      4、 000611 蒙发本人继续中线持有不变。
      仅供参考。

别当事后诸葛！楼主发帖时候，你怎么不站出来反驳？5000点和3000点的估值和定位能一样吗？指责别人容易，自己整出点内容就难了吧！？
[引用原文已无法访问]

[引用原文已无法访问][淘股吧]
       其实，投资 000611 的逻辑很简单：
    最坏的结局：天首铩羽而归，则大股东会变更，公司也将进入未知领域的重组，虽然想象空间不明，但总比现在好。
    正常的结局：天首最终入主，作为管理千亿资产的PE背景公司，若入主上市公司则想象空间很大。目前市场上，有PE背景的控制人并不多，能数出来的就那么几家。三板的九鼎股票市值1000亿，中科招商300亿。主板 600247 ，赛伯乐尚未重组股价已30元市值约100亿。连最名不见经传的管理约30亿资产的 600265 景谷的二股东进来后，公司的股价也在20元以上。去年至今PE为什么这么热？因为它是执行“大众创业、万众创新”这个国家经济转型新战略的最直接推动者和受益者。
     当前，在三板已千亿市值的九鼎拟借壳 600053 转主板而停牌，若成功，不排除又将有百元股诞生。中科招商也在谋求转板。红岭创投年初已介入 002417 而停牌。赛伯乐入主600247令股价从5元到近40元（目前仍背负证监会的三个立案调查）。当前，在A股上PE市场已风起云涌。本人期待的是已站在风口上的000611，若真的被天首卷起后中长期前景。那么近期股价的大幅波动也无什么所谓了。
     当然了，本人是组合投资（10只以上），适当控制风险也是必要的。以上仅供参考。