不凡兄，关于贵糖的回复，非常感谢，其实我关注重组，主要是市值和行业属性，715目前最大的问题是盈利问题，业绩体现可能要到14年下半年，15年或许是收获期，所以已目前的股价，反倒是安全的，等真正出业绩的时候，恐怕就没机会在这个位置买了，所以，715短期的波动，换句话说，躺在下面就让他去，大箱体震荡，低位买点，继续坚持持有！
贵糖，其实我最感兴趣的是广业集团，这个大股东，
以下文章来自网络，转载。分析的逻辑性还是很强，方便各朋友快速了解，贵糖。
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——写在广东广业大重组贵糖股份
000833 前夜
一、广东广业大重组贵糖股份的必然性
（1）广东国资“三广”中的广业公司提出企业“十二五”发展目标：“十二五”期间争取打造环保产业、固废处理产业、能源产业、民爆产业、矿业产业、咨询服务业、机械产品服务业、清怡食品等八个以上资本运营平台，控股
宏大爆破、云硫集团、环保产业、燃化产业、科技板块等4家以上上市公司。
（2）广业公司在广东国资“三广”中资产证券化率最低，仅有宏大爆破IPO，贵糖股份作为国资之间的“赠送礼品”未给广业公司资产证券化得分。
（3）何一平去年任广业公司董事长、党委书记后，逐步理清了公司的发展思路，今年提出了‘500亿’目标，希望通过真正意义上的结构调整来促进企业的升级转型，做强做大，集中人、财、物，实施包括上市、重组、兼并、信托投资等在内的大项目，利用三年左右时间，完成结构调整，扩大企业规模。
（4）国内制糖业全行业亏损。贵糖股份因糖价下跌，管理、财务、销售费用增加，今年首季度造纸、制糖业全部亏损。亏则思变，知耻而后勇，利用贵糖股份这个资本市场的“壳”，实施上市、重组、兼并成为必然的选择
二、大重组贵糖股份的置入资产分析
按照广业公司“十二五”发展目标，将控股宏大爆破、云硫集团、环保产业、燃化产业、科技板块等4家以上上市公司，贵糖股份并不在控股的上市公司之列，这就明示贵糖股份必被重组。贵糖股份可能保留在大重组的上市公司内，也可能被置换出上市公司，成为贵糖集团的全资子公司。
广业公司优质资产主要有云硫集团、环保产业（由环保集团、粤能集团一大一小资产组成）。三个集团的全部资产或1－2个集团的资产置入大重组的上市公司都有可能。
1、云浮广业硫铁矿集团有限公司（简称“云硫集团”）。
2012年底净资产可达11亿，多年净利润在1.5亿，是广东广业最优质最稳健经营的资产。2010－2012年为上市准备三年，有多次“借壳”相亲的历史，有“借壳”和直接IPO的反复波动，有圈钱与不圈钱的纠结。最为叫绝的是至少还未进行股份制改造，不具体IPO的资格。考虑其上市准备最长最充分，云硫学校、云硫医院等企业办社会的资产全部处置结束，云硫集团资产优异，置入大重组的上市公司为首选。
云硫集团的发展预期：
（1）2013年4月拟计划收购封开县南丰镇实地考察园珠顶铜钼矿区开采权，项目总投资20亿。
（2）2013－2015年实施120 万吨/年用硫酸烧渣生产氧化球团矿项目，总投资5亿。
（3）实施收购云南奥斯迪龙矿业产业开发有限公司稀土矿计划（2011年8月已签订合作意向书）。
2、广东省广业环保产业集团有限公司（简称“环保集团”）。
2012年底净资产达5亿（剔除今年划入科技集团的资产以及持有宏大爆破未解禁股资产），年净利润在0.3亿。是广东广业最具发展潜力的资产，资产负债率较高的资产，最有意上市圈钱。较云硫集团相比，公众知晓度不高，未进行股份制改造，但具有市场热炒的环保主题投资题材。其董事长黄文于2012年12月上任，原为云硫集团董事长，在云硫集团力推企业三年上市，有利于广业环保资产上市。
环保集团的发展预期：
（1）国家提出建设美丽中国，进行环保治理，解决大气污染、水污染和农村环保问题。
（2）环保集团成为广东省仅次于广州水务298万吨/日、深圳水务204万吨/日的第三大污水处理企业。
（3）环保集团2013年续建及新增污水处理厂规模8.5万吨/日，总投资17,125.7万元；承接垃圾处理项目1400吨/日，总投资53,362万元；2014年续建及新增污水处理厂规模10万吨/日，总投资49,500万元；承接垃圾处理项目600吨/日，总投资19,940.23万元；2015年续建及新增污水处理厂规模17.2万吨/日，总投资82,757.91万元。环保集团未来发展后劲十足，具备较好的利润增长点。
3、广东粤能（集团）有限公司（简称“粤能集团”）。
2012年底净资产达3亿，净利润在0.3亿，是垃圾焚烧发电和风力发电的资产，资产负债率较高的资产。公众知晓度比环保集团略高。也未进行股份制改造，具有市场热炒的环保主题投资题材。
粤能集团的发展预期：
（1）国家提出建设美丽中国，进行环保治理，解决大气污染、水污染和农村环保问题。
（2）广东省垃圾处理设施“十二五”规划，目前粤能集团以BOT的形式承接多座广东省东西北部地区垃圾焚烧发电项目，拟建的垃圾焚烧厂12家。
三、大重组贵糖股份的方案选择
如造纸制糖资产退出上市公司，可实施“资产置换＋定向增发”方案。
如造纸制糖资产暂不退出上市公司，可实施“定向增发”方案。
注：定向增发股份的数量可调整。
（一）资产置换＋定向增发
1、A方案：
云硫集团成为上市的股份有限公司，硫矿硫酸等矿业资产上市，造纸制糖资产退出★★★★
资产置换：将云硫集团9亿资产与贵糖股份的9亿资产进行置换。贵糖股份成为贵糖集团的全资子公司。
定向增发：向广东广业和战略投资者定向增发2亿股，增发价5.8元左右，增发金额11.6亿元。其中：向广东广业增发0.4亿股，收购云硫集团2.32亿资产；向其它战略投资者定向增发1.6亿股，圈现金9.28亿，一是用于收购升华物业公司的园珠顶铜钼矿矿权，二是补充流动资金。
2、B方案：
广业环保（包括环保集团、粤能集团）成为上市公司，环保资产上市，造纸制糖资产退出。★★★
资产置换：将环保集团5亿资产、粤能集团3亿资产和与贵糖股份的8亿资产进行置换。贵糖股份成为贵糖集团的全资子公司。
定向增发：向广东广业和战略投资者定向增发2亿股，增发价5.8元左右，增发金额11.6亿元。其中：向广东广业（贵糖集团）增发0.2亿股，收购贵糖股份的1亿资产；向其它战略投资者定向增发1.8亿股，圈现金10.4亿，一是募集资金收购污水处理厂和建设垃圾焚烧发电厂，二是补充流动资金。
3、C方案：
广业股份（包括云硫集团、环保集团、粤能集团）成为上市公司，硫矿硫酸矿业、环保资产上市，造纸制糖资产退出。广东广业优质资产上市，三个集团的净利润占广业的一半。★★★★★
资产置换：将云硫集团9亿资产与贵糖股份的9亿资产进行置换。
定向增发：向广东广业和战略投资者定向增发3亿股，增发价5.8元左右，增发金额17.4亿元。其中：向广东广业增发1.7亿股，收购云硫其余2亿资产、环保集团5亿资产、粤能集团3亿资产；向战略投资者定向增发1.3亿股，收购园珠顶铜钼矿矿权、污水处理厂和建设垃圾焚烧发电厂，补充流动资金。
并补充流动资金近2亿。
（二）定向增发方案
1、A方案★★★
定向增发3亿股，每股增发价5.8元。
实现硫矿硫酸上市，上市公司更名为广业云硫。
其中：向广业定向增发1.9亿股，收购云硫集团全部资产。
向战略投资者定向增发1.1亿股，募集现金6.38个亿，补充流动资金和收购华物业公司的园珠顶铜钼矿大部分矿权。
2、B方案★★★
定向增发3亿股，每股增发价5.8元。
实现环保资产上市，上市公司更名为广业环保。
其中：向广业定向增发1.4亿股，收购环保集团5亿资产、粤能集团3亿资产。
向战略投资者定向增发1.6亿股，募集现金9.28亿，收购污水处理厂，建设垃圾焚烧发电厂和补充流动资金。
2013年4月30日
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贵糖股份 2013年7月10号开始的上涨，显得莫名其妙，特别是大盘大跌的7月19号和7月29号，丝毫不受影响，8月12号到8月19号的快速拉升接近20%，丝毫没有外界的影响，完全属于自发行为，接着8月23号发布亏损近5000万的中报，其实这里也可以理解，倘若在6月底前拉升，中报就会有股东信息，毕竟买不入量不小，如果7月后买入，估计要10月之后才能看到潜伏者，这也就是说有人或许知道些情况，突击进去，潜伏者的成本估计应该在5.6元--6.1元左右，所以倘若短期能到6元以下，机会很大，这个是小弟从盘面分析来看，异动的分析，基本面分析还是请教不凡兄，对于此股的讨论其实相对较少，没有很深入，希望不凡兄有时间，能仔细看看，包括很多朋友分析下，毕竟价格不高，感谢各位！
不凡
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