对稀土行情及广晟的思考

稀土行情已经持续了很久，也不断有泡沫之说浮于论坛。

从年来国外各稀土股的走势来看（详见http://www.tgb.cn/view.action?topicID=357087贴中3楼），稀土行情很可能不仅仅是泡沫那么简单。郎咸平等人及央视的分析更坚定我这一看法。稀土尤其是中重稀土在军事和高科技等领域的重要用途，决定了其作为暴利、高门槛行业不可替代资源的极低的价格弹性（参考：F22战机价格为1.38亿美元）。也就是说，价格是每公斤100美元也好，1000美元也好，对其需求影响并不大（但对供应端的影响需要重视）。因此，对其行情的性质似应定义为行业巨变行情。

此外，对南方诸强而言，行情还包括了南方稀土整合的大背景。还记得08-09山西对煤矿的大整合不？在金融危机的背景下，山西各国资煤炭巨头盈利暴涨、反而走出一波波澜壮阔的大行情。

个股方面，先看包稀。个人感觉是包稀现处于业绩释放阶段，所以只要大盘不是太差，包稀继续震荡上升可能性很大，毕竟作为稀土的北方霸主，600亿总市值、400亿的流通市值尚处于合理范围（洋河股份可都被机构搞到千亿去了）。

回头看广晟，或与08、09的包稀有相似之处。细看之下，方领悟其存在以下几方面因素的共振：
1）基本面：行业巨变之中的行业龙头之一
2）技术面：一年盘整造成的极佳的技术走势
3）消息面：南方行业整合、资产注入的强烈预期

盘中破百以后，广晟也步入中盘股之列，达到总市值200亿、流通市值100亿。101.37也许会成为短期甚至中期的顶部，但考虑到：黄金已创历史新高的背景下，稀土价格尚未创新高；南方行业整合、资产注入等利好仍处于朦胧期，尚未释放，这里不会是真正的头部。

最后，用缠论中的一句话作为结语吧：涨的太猛不是走的理由，该猛不猛或想猛猛不起来，才是走的理由。