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闲聊洋河-搞不好它这是一家伟大的企业。

10-05-20 00:08 9655次浏览
玲珑玛
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周末回家闲聊,和老同学聚聚,08年时候他问我借了10万,我说干嘛,他说我要做洋河酒的县域经销商。没有任何考虑,我借给他,09年4月份的时候一分不少换给我。

时过2年,上两周我回去聚会,问起,09年挣了60万,在洋河身上,你要知道,初中毕业后搞了10几年的批发他说真正挣钱是在09年的洋河,2010年我的利润会挣100万,准备买车。
聚会,小规模的,刚好福建洋河的区域经理来了,我从投资者的角度说明了几个观点:
都是赞美之词,确实,我至今对它没有任何挑剔。上市之前管理层不光彩的持股和民营机制恰恰是洋河的核心竞争力,其经营机制敌国任何酒类的上市公司,这就是60分,产品定位中偏上20分,区域分销政策分摊费用机制10分,90分吧。他很开心虽然他没有持原始股,和我说了几个恐怖的数据:
09年的福州市场,从08年销售1600万,达到3400万,厦门市950万,09年达到2100万。
老家仅是个20万人口不到的地方,09年销售额达到260万。福建10年必然过亿。
合并双钩,很快我们就会上100亿(税前),特别强调“税前”这两个字,是啊,我说1季度19个亿。。恐怖。
我说洋河很快就能涨到200元。
买过洋河101的价格,我卖了,得再买回来。
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评论(104)
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黑石渡口

10-05-20 14:26

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西部、西南部大都不了解洋河
东北部(北京及以北)、东南(江苏以南的的东部)对洋河在接触中……
江苏的一些老人,对洋河的感情很不错的,说起几十年前喝洋河,感觉那个好啊!

现在江苏市场上,中高档就是洋河、双沟,后者份额不大
前几年还兴稣(+草头)酒,现在已经很少见了
个人感觉,同样价位的酒当中,蓝色经典系列还是不错的,特别是天之蓝、梦之蓝
不过,现在的海之蓝比刚出来的时候口味差了点,比五粮春也差
油侠

10-05-20 14:21

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洋河是什么酒,我们东北好像没人喝啊!
phoenix2009

10-05-20 14:20

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快喝 伊力特啊 那个***砸盘啊
冬雷震震

10-05-20 14:14

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洋河最好的办法是现在与五粮液合并成一家公司。靠洋河团队的忽悠力与五粮液的品质,真可以杀遍天下无敌手。
skyend168

10-05-20 14:10

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洋河是什么?和五粮液,茅台比?有点太不自量力了吧???
玲珑玛

10-05-20 11:20

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上市第一天开始,就没有停止过对洋河股份的估值讨论。
截止目前茅台的市值1188亿,营业额100亿不到
五粮液910亿,营业额100亿左右
对于一个青年期的洋河,收购双钩以后,保守估计10年的营业额70亿,600亿左右的市值不能说太贵,合理吧。
今后的发展趋势如何,估值如何,只能修正。
转眼十年

10-05-20 10:29

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洋河在江苏的影响不是行政出来的,是有历史的.
不是江苏人可能不太明白.
现在告诉发展只是恢复应有的地位而已.
但最终能否走向其他区域就难说了.
所以目前的价格是高估了.
匪仔

10-05-20 10:22

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不可否认洋河是一个好企业,不过目前的价格确实已经很高估了, 在一家企业峰值时期还按照行业平均去估值必然就是很危险的事情.
白酒的消费惯不是靠简单的营销就能扭转的, 可能会短时间冲击一下, 让其他人尝试一下, 但时间一长, 还是消费惯起决定性作用, 所以想仅仅依靠营销来维持高增长是必然很难持续的, 一个区域性品牌能做到目前超过600亿的市值, 已经是非常非常不错了, 不要太高的期望.
odysseus

10-05-20 10:10

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希望持续关注,这是个好股。
玲珑玛

10-05-20 09:24

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不知道洋河能保持多少年的高增长,一旦增速下降必然引发估值下移。
能看到的这些东西:17个亿的技改投入提高产品品质估计为今后提价预留空间;合并双钩以后江苏市场30%的份额仍然有进一步提升的可能;最值得期待的看点是省外市场的咄咄逼人之势,走出区域酒的战略倘若成功无疑几年内高增长还是值得信赖的。洋河能做到吗?
很多东西都在选忧,如果是大概率事件那么是不是值得重点考虑?
聚会上,区域经理还说,洋河09年年末不送股是为了保持百元股价,即使中期送完股今后也会是百元,我不置可否。或许是因为管理层的合法持股,才有动力做高股价吧。
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