交易是什么

中银

三兄，中银还是中泰？

中环系没那么复杂，就是短期市场的偏好，中环流通性好，名字更直接一些，市场有主线，这种还没跑出来的线没人挖，产业资本会买中环，普林要游资炒，公司连竞标方都不披露，又不是主线，找不到炒普林的逻辑，中环算是科技核心，配中环会更稳

  海德在这个环境下开20多仓才能轮到他，海南发展逻辑和预期差有，不过顺位太低了，没走出来，不用考虑 

  聊偏了，逻辑这个参数不是最核心的，主线、顺位、容量、题材空间比较重要，主线出来了直接铺场核心就行

  现在市场一梯的持仓是光大、王府井、浙商证券、中免、中泰

  假设空仓，周一强开的平衡组合是光大、王府井、中银  

  低价太平洋候选

  这波强开考虑稳定性和空间

  逻辑别研究太深也别研究太偏，非要讲逻辑的话龙头是最硬的逻辑

谢谢三生老师耐心布道！这几天一直观察2134分时，特立独行，散户除了投降只能趴下。其实混改明牌，无论谁接手都是大利好，再加上外围不至于如此走势。是否有种可能大资金布局在大哥（公告意向前北上狂买6亿）, 压制小弟，待时机成熟拉飞小弟，同时打开大哥或其他牌空间，否则很难理解，还请老师赐教！ 

此外老师提到的免税，确实是在海南公布免税额提高后走出的二波。个人浅见金融创新、改革，离岸金融，RMB国际化等也是海南重要定位，而本地股除567与金融沾边外，似乎没有其他好能承担如此重要功能，省政府最近收购外地的2163有机会吗？

老师谈到全能银行机遇，朴素理解牌照机会首先四大行亲儿子，平民百姓如何参与较好？

没什么前景，炒作空间大些，中环其它策略有配，正常现在早出竞标胜方公示了，很明显天津混改不正常，混改这个活不好干，太过小心，推的很慢，行情差或者钱打不完考虑这类交易比较好，落地（时间）预期已经不确定了

请教注定兄，选普林没选中环，是更看好混改后普林的前景？正常情况下大约还有多长时间中环集团的混改能落地？

把策略看成手牌的话，理解手牌的内容比理解牌序会好一些，当然最好都理解，不过牌序难度会较大，因为这场沙盘中变量太多

  大型公共事件、战争、气候这些都是核心变量，今年往年底走很多国家都有战争的需求，把这个参数判定进去的话会很复杂

  静态常规来讲，会围绕着货币周转率来展开策略，消费政策和货币政策会是主策略，到盘口里边的话就是现在的全能银行和免税、自贸系列，货币政策一定要打满打扎实，后边的发展才会水到渠成。可以去研究下美果这100年是怎么发展的。

  等国家打一张牌再去理解一张牌会比较简单，很多牌都能打，感觉上来讲国家打的比较平衡，货币、消费、制造、就业，这些牌都有打，有些牌关联性还很强

  海南其实已经反映在免税上了，海南老鼠太多，所以龙头很难是本地股

  常规的龙头都有配置，光大证券王府井这些拿了很多货，同板块的也拿了些做组合，前段时间提的那个天津普林我也配了，逻辑也简单，要是打出来的话，普林会是和王府井一个级别的大龙头，中环的信披有点违规，摘牌延期披露，和披露的信息不全面，恰好牛市又来了，公司不公示，潜伏资金拿不住，走势差很正常，其实不用等TCL、IDG或还有更好的哪家最终落地，只要它们公司披露竞标方，我不点火也有其它人点火

  大概率会是IDG吧，中环的使命不是TCL可以完成的，IDG要是拿下来的话大胆点起码翻倍，混改级别和龙头顺位放在那，加上现在开放金融系统，IDG入主的话想象力就非常大了，中环中规中矩做强做大，普林就是它的核心平台，起码比凯撒有想象力。没想过去做左侧交易，实在是公示之后的强度有通道都很难买进，当然一个月翻一倍的话不算亏，两个月以上就浪费时间了，交易还是比较有乐趣

  市场对一些复杂的政策需要响应时间，响应最快的一定是兴奋度、社交性较强的题材，以前什么赛马大麻区块链，包括今年字节跳动的响应也很迅速，免税响应的偏慢，但是当免税具体到买一部手机买一块表这些话题的时候，它的响应会远远超过其它题材

  全能银行市场还没怎么开始反应，这几天在炒人造牛市，牛市要来买券商，很粗暴

货币回收系统的红利期，记得前面有稍微写一点，池子的功能一直都有

  一阶段是银行+地产为核心设计的回收系统，国家发行货币出了流通之外还要回收，和游戏世界里一样，一般都会有几套回收系统，土地的原始价值是0，资源的原始价值也可以是0，唯一有价值的是劳动力，劳动力获取到的资源如果产生比较好的需求，这个资源开始有价值，那为什么一线城市一套房要千万以上，拿没价值的原始设计来回收劳动力产生的货币（价值），这个是运行机制

  只不过每个阶段都会经历设计期、成熟期、红利期和稳定期，一阶段的银行+地产的红利已经结束，现在进入到稳定期，楼市的功能开始回归刚需，抗抗通胀

  二阶段的回收系统主要是二级市场，以前大约每年回收5万亿，成熟之后会持平，红利期会回馈里面的参与者，现在逐渐成熟还有红利释放出来，抓住这个大的时代就好

  房产增值能稳经济拉不了消费，股票增值可以，还可以吸纳更多的全球资金进来，提升人民币的影响力之余还能吃他们的红利

  三四阶阶段的话还要好多好多年

三生老师好！一直在拜读学你的帖子，也尝试学理解您的思维方式！如流通性的话，是否意味未来中、大票机会更多，或者机构票？如从板块、题材的角度去理解未来半年的机会，您觉得是哪些方面？国企改革、海南看似中央决心很大，但市场反馈并不好，另之前您提到过类似普林混改，随着媒体跟进走出来机会大，确实最近媒体跟进很多，但盘面走势似乎与大盘、板块相反，一定要等翻牌之后才会启动，是担心合规或其他？

兄大格局