花生财经王侯点将：AI服务器，新浪潮，新机遇

花生财经王侯点将：AI服务器，新浪 潮，新机遇

上周，中国电信 发布服务器集采公告，其中标件明确要求基于海光CPU或者鲲鹏920。国产CPU份额在此次集采的占比近20%。
运营商集采订单的国产化比例提升，表明信创战略在重点行业加速落地。服务器作为数字经济的基础算力保障，是新基 建顺利开展的基础，也是新建云平台最大的设备投入。那么在信创和AI（人工智能 ）的浪潮之下，AI服务器能否掀起更大的波澜，让投资者获取更多收益呢？今天我们聊一聊！01 5G时代，被忽视的底层

正如当年AI技术风靡一时，人人都在谈论AI一样，今天5G风起，人们又开始憧憬5G时代的各种便利。不过，在5G商用时代，终端连接数量将呈现爆发式增长，数据量更加巨大、结构更为复杂，无疑会对计算提出更高要求，但也为发展AI计算、边缘计算带来了新的机遇。因而除了带来“换机潮”，5G大背景下“服务器+软件”赛道同样具备极大增长潜力，懂计算、懂网络、懂计算机 结构的IT厂商将获得新的更大的发展。2019年全球AI服务器市场规模达到99亿美元。中国AI服务器市场规模在全球市场占比由2018年的 19.2% 提升至2019年的 23.5%



其中，互联网 仍然是AI服务器市场最大的主体，市场的占比达47.0%，其典型应用场景包括电商的精准营销、图像识别和智能客服，视频的内容审查、人脸识别和智能写作等。特别是自19年下半年以来，短视频、在线教育等业务的爆发式增长，以滤镜、视频编辑、跨平台分享为主的短视频相关应用加入智能推荐等人工智能算法应用快速扩张；同时，花生财经王侯点将在线教育的持续火爆也催生了利用表情、动作、姿态等多维度的人工智能检测分析场景的落地应用。在传统行业，IT服务、能源 、通信、交通、建筑等五个行业增速最快，同比增速均超过100%，传统行业的AI应用已迈入规模化部署阶段，产业AI化进一步提速，AI服务器成为重中之重。02 国产替代新趋势

本周市场亮点之一就是信创板块，国产替代是核心，虽然板块高开低走，但这是一个中线方向，无可替代。信创全称是信息化应用创新，是指硬件（芯片，服务器等）和软件（操作系统，中间件，数据库）等一系列创新技术，属于数字基建的底层环节。其基于终端和云计算的全栈架构如下图所示，全方位覆盖了我们办公，学，工作的方方面面。然而之前市场过度关注政府信创领域，对于行业信创关注度并不高。且根据过往经验来看国产信创产品相较国外大公司来说，仅仅是可用，实用性欠缺。随着中国电信公布2020年服务器集中采购规模，市场关注度逐步形成一致，即以运营商为代表的行业信创市场已经正式启动。国产服务器首次中标。相较于2017，2018年的服务器集中采招，本次招标首次单独列出了包含华为鲲鹏920芯片或海光Hygon Dhyana系列处理器的H系列国产CPU服务器，这是国内信创行业进行国产替代的标志性事件。国产服务器招标规模远超预期。招标规模达到招标规模的1/5，这证明了国产CPU服务器已经具备大规模实用水平，实现了科技水平的跨越。未来随着中国移动 ，中国联通 的集采逐步落地，信创产业的万亿国产化替代大幕有望拉开。03 机会在哪里？

随着人工智能成为“新基建”重点领域，AI产业化正加速向产业AI化迈进，最终将形成一个万亿级规模的庞大市场。对此，浪潮正携手元脑生态伙伴，加速推进智慧新基建的建设，加速产业AI化落地应用。权威机构IDC公布了《2019年中国AI基础架构市场调查报告》。报告显示，2019年中国AI服务器市场规模达23.3亿美元，同比增长57.9%，2倍于全球AI服务器市场增速。其中，浪潮保持强势领跑，
整体市场份额占比再次超过50%，连续三年稳居第一。

浪潮面向AI算力的生产、聚合、调度、释放四大关键作业环节持续创新。在生产算力层面，拥有业内最强最全的AI算力机组；在聚合算力方面，依托最敏捷的数据中心；围绕AI算力调度，浪潮推理平台帮助企业轻松部署推理服务、提速AI生产交付；在释放算力层面，浪潮帮助客户实现企业级一站式 AI 模型自动构建，支持本地化和云端部署，支持并行高效模型搜索，可自动建模、自动模型压缩、自动超参调整，实战表现超出专家模型水平。除浪潮信息 之外，中科曙光 、广电运通 等均在积极扩大服务器业务布局。