2019年年终盘点之个股篇：科技股集体暴走，中小盘股业绩起飞！

临近年末，A股市场在2019年的表演即将落下帷幕，进行一年总结的时候又到了。

从上一篇年终行业盘点中，可以发现今年是消费和科技行业的天性。那么，具体到个股层面，又会出现什么样的情况呢？不妨分别从个股涨跌幅、个股业绩以及外资持股这三个维度来一探究竟。
科技股集体暴走
今年以来，A股虽然经历了一些波折，但大盘截止12月11日今年涨幅仍然达到了17.26%，表现相当不错。那么，究竟有多少个股跑赢了大盘，又有多少个股没跑赢呢？据Wind数据统计显示，在A股所有3747只个股中，共有1554只个股跑赢了大盘，占比41.47%。由此可见，虽然大盘全年是上涨了，但个股似乎并没有出现普涨，而是出现了结构性的上涨。那么，问题来了，究竟是哪一类个股成为了带来大盘上涨的主力军呢？再往下看。
在1554只跑赢大盘的个股中，年内涨幅超过100%的个股共有194只。而对这194只个股进行分析后，可以发现一些共性：
首先，这194只个股中，共有82只个股属于信息技术 行业，占比高达42.27%。

数据来源：Wind 数据范围：2019.01.01-2019.12.11
其次，这194只个股中，市值低于100亿的小盘股有86只，市值在100-500亿的中盘股有83只，分别占比44.33%和42.78%。

数据来源：Wind 数据范围：2019.01.01-2019.12.11
综上所述，今年以来个股并没有出现普涨，反而是保持了结构性的上涨。从行业来看，信息技术板块的科技股出现了集体暴走；从市值角度来看，中小盘个股仍是上涨的主力军。
中小盘股业绩起飞
除了股价涨幅以外，今年开始，上市公司的业绩开始变得越来越受各方投资的关注。
以最近一期发布的上市公司三季报来看，在3747只个股中，净利润同比增长率为正的个股共有2125只，占比达到56.71%，而在这2125只，净利润同比增长率超过100%的个股有456只。
对这456只个股进行分析后，可以发现市值在100亿以下的小盘股有361只，而市值范围在100-500亿的中盘股有77只,分别占比79.17%he 16.89%。

数据来源：Wind 数据范围：2019.01.01-2019.12.11
由此可见，截止到今年三季度为止，上市公司出现业绩大幅增长的情况仍集中在中小盘股中，尤其是集中在小盘股。这也就意味着，中小盘个股的业绩爆发力仍然是值得期待和肯定的。
外资持股转向
今年，MSCI共计扩容了三次，这也就意味着外资在A股的比重开始变得越来越高。截至到12月12日，今年北上资金共计净流入达3080亿元。那么，这3080亿元，分别流向了哪些个股呢？
据Wind数据统计显示，今年共有超1000只个股实现了北上资金净流入。其中，以平安银行 、分众传媒 以及京东 方A的资金买入量最大，位列前三。

数据来源：Wind 数据范围：2019.01.01-2019.12.11
除了上述这些被北上资金配置的老面孔外，今年由于MSCI的扩容，一些新面孔也陆续出现在了北上资金的持仓里。其中，樊钢钒钛、中公教育 以及迈瑞医疗 分别位于北上资金新增买入量的前三。值得注意的是，这些个股不再是清一色的大盘股，中小盘股也占了极大的比重。

数据来源：Wind 数据范围：2019.01.01-2019.12.11
综上所述，北上资金现阶段虽然对大盘股的买入量依然是最大的，但其的目光已经开始着眼于中小盘股，这个转变值得广大投资者注意。
看到这，想必大家对于今年个股的整体情况已经有了一个自己的心得体会，500哥也就不再继续点评了。不过，500哥还想再扯点关于指数增强基金的事。大家可能会有些疑惑，指数增强基金和今天的主题有什么关系呢？且听500哥长话短说——众所周知，指数增强基金的超额收益是来自于主动选股的结果。所以，衡量一只指数增强基金好坏的重要标准之一，就是看它积极投资的持仓个股究竟表现如何。以富国中证500 指数增强基金为例，其今年以来共实现了超额收益5.23%，为广大投资者谋取了不少福利。
那么，这5.23%究竟是怎么来的呢？通过对富国中证500指数增强基金一季报、二季报以及三季报积极投资持仓个股分析后发现，每一个季度富国中证500指数增强基金积极投资持仓占比前五的个股表现都基本优于中证500指数，甚者有些个股的涨幅大幅高于中证500指数。这也是富国中证500指数增强基金能够跑赢所有的中证500ETF ，输出这些超额收益的原因所在。所以，未来对于指数增强基金而言，想要持续稳定的输出超额收益，除了有跟踪好指数的能力外，量化选股的能力更为重要。而量化选股的能力恰恰是富国基金的强项，这也是富国中证500指数增强基金能够一以贯之，持续多年稳定输出超额收益的秘密。

数据来源：Wind 数据范围：2019.01.01-2019.03.31

数据来源：Wind 数据范围：2019.04.01-2019.06.30

数据来源：Wind 数据范围：2019.07.01-2019.09.30