杰赛科技重大重组：收购中国电科旗下多家公司股权 军工通信启动

杰赛科技重大重组：拟收购中国电科旗下多家公司股权

杰赛科技昨日晚间公告了重大重组草案。公司拟分别向中国电科五十四所、中国电科五十所、中华通信、石家庄发展投资、电科投资、桂林大为、宁波海运 、华资资产、深圳安诚信、郑州祥和、上海技经及居林弟发行股份，购买上述对象持有的远东通信100%股权、中网华通57.7436%股权、华通天畅100%股权、电科导航100%股权、上海协同98.3777%股权、东盟导航70%股权。

以2015年12月31日为评估基准日，上述资产的评估值为19.07亿元（最终将以国务院国资委备案的评估结果为准）。

本次重组拟在发行股份购买资产的同时非公开发行股份募集配套资金，拟募集资金总额不超过18.50亿元，不超过本次重组拟购买资产交易价格的100%。

杰赛科技是中国电科的控股子公司。本次发行股份购买资产的交易对方之中国电科五十四所、中国电科五十所、中华通信、电科投资、桂林大为系本公司实际控制人中国电科控制的下属科研院所或企业，均为本公司的关联方，本次发行股份购买资产构成关联交易。本次配套融资认购方电科投资为中国电科全资子公司，系本公司的关联方，本次重大资产重组配套融资构成关联交易。

公告称，通过本次注入资产，上市公司的主营业务将进一步扩大，杰赛科技业务范围将增加涵盖通信解决方案和通信设备制造、通信工程监理、电力自动化及卫星导航运营服务等内容，进一步完善公司产业布局，提升公司抗风险能力，有利于突出上市公司主营业务综合优势，进一步增强公司的综合竞争力和可持续发展能力。

本次重组拟注入的主要标的公司拥有雄厚的技术研发实力，同时拥有较为齐全的专业队伍，以及国内领先的研发、生产和试验设备设施，具有较强的产品设计和制造能力。标的公司的专业技术优势使其在相关行业保持较高的竞争力，确立行业的领先地位。
同时，本次交易完成后，杰赛科技的收入及利润规模将显著提升，每股收益大幅增长。本次交易有利于增强公司的持续经营能力和抗风险能力，符合公司全体股东的利益。

杰赛科技:军工科研院所转制工作启动,军工通信龙头浮现

17年7月7日,国防科工局在京组织召开军工科研院所转制工作进度推进会。宣布启动首批41家军工科研院所转制工作。会议解读了《关于军工科研院所转制为企业的实施意见》,宣布启动首批41家军工科研院所转制工作,再次推动了军工混改的进程。

军工混改进程推进,军用通信龙头企业受益。杰赛科技作为中国电子 科技集团通信事业部(由中电科54所、7所、50所、39所和34所共计5家军工研究所组成)旗下唯一的上市公司,中电科通信事业部下辖5家民品资产公司的资产注入已于今年6月份获批,未来中电科通信事业部旗下的军工资产或有望注入杰赛科技,实现军民融合,提高中国电子科技集团的资产证券化率。

中电科事业部下辖民品资产重组注入,提升公司盈利能力。资产重组注入的五个公司(远东通信、中网华通、华通天畅、电科导航、东盟导航)2016年营收总额为21.03亿元、净利润总计0.95亿元,预期2017年营收总额可达24.98亿,净利润可达0.99亿元。资产重组完成,将大幅提升公司盈利能力,预计2017年杰赛科技归母净利润可达2.08亿元,同比增长95%。

公司主营稳中有增,护驾营收上行。杰赛科技作为国内最大的移动通信规划设计院,公司四大运营商业务运行稳健,铁塔市场及联通市场公司业务覆盖皆达26个省,移动市场现达22个省,电信市场逾19个省,海外市场开拓新增缅甸、柬埔寨两大平台,移动通信技术服务2017年归母净利润有望达6714万,同比增长35.27%。作为最大的军工PCB制造商,公司PCB产品市场需求强劲,预期营收增速稳定。主营业务稳定增长,护驾营收上行。