金融市场进入整改期 见招拆招助力实体经济发展

自2010年银保监会批准成立首批四家试点消费金融公司，七年弹指一挥间，持牌消费金融机构已经增长到22家。虽然其中大部分属于银行系，但是也不乏马上、苏宁、海尔消费金融这种产业背景的消费金融品牌，多元化的股东结构为行业注入了从渠道、客户、大数据的各方面优势资源，也阶段性实现了国家政策制定的服务产业、普惠金融的战略目标。

据网贷之家研究中心对消费金融公司2017年业绩的不完全统计，34家涉足消费金融领域的公司（含非持牌公司）有29家在2017年实现盈利，占样本总数的85.29%，这29家公司2017年净利润总计达到154.86亿元。目前，消费金融行业 整体步入盈利期，但根据银保监会统计，消费金融公司整体不良率已经连续两年在4%以上徘徊，虽属于风险可控范围，但是和传统银行2%的不良率相比有一定差距。因此还需要不断地以监管部门强监管政策出台为契机，对消费金融行业进行业务优化，内部梳理和市场开拓，才能让消费金融公司在风控方面做的越来越好！

风控关键在场景

场景建设在消费金融领域十分抢手，而风控问题则是一个始终无法绕开的坑。相对其他金融产品，消费金融主要以高效、小额的信贷为主，经过前期的快速扩张，消费金融的发展也趋向深耕细作，而场景建设和风险控制成为发展中的重中之重。

据了解，传统金融金融风控主要以“用户分群、客户特征、资产状况、基本信息、信用档案”五大维度作为信用评分标准，覆盖面极其有限，消费场景多元化后，消费金融需求的数据维度增多。此外，由于征信体系缺失、征信数据来源分散或混乱，大量数据无法被金融机构所用，导致了风控体系的薄弱。

随着消费金融的热度升温，互联网 消费金融企业的风控体系建设也逐渐深度融入场景化，“风控的核心就是客户关系管理，流量就是获客，根据消费场景的特点做好精准风控，最大限度降低坏账风险和获客成本，才能做好金融。”目前大数据风控、人工智能 等技术的创新应用将提升消费金融行业的风控水平，风险防控一定要从多维度、合法权威的数据源切入。

“我们坚定看好普惠金融的未来，这也是金融公司重点的一个转型方向。我们想服务传统金融机构服务不到的群体，坚持场景是我们推这个业务的基本思路。市场有自己的特点，有些时候会出现走偏的情况，市场自己也会纠偏。
信托涉猎消费金融领域

据了解，中融信托发行了一款名为“泽卦6号集合资金信托计划”（以下简称“泽卦6号”）的产品。该计划资金用途为“向百度 金融集团（度小满金融）下属公司安一恒通（北京）科技发展有限公司推荐的符合放款标准并通过受托人审批的合格借款人发放指定消费用途的信托贷款”。同时规定，受托人及贷款服务机构不得将资金用于P2P业务、投向小额贷款公司或用于法律法规禁止的业务领域。

除了上述产品以外，近期发行的、涉及消费金融的产品还有“渤海信托·普益13号集合资金信托计划”、陕国投“捷信消费金融流动资金贷款（24期）集合资金信托计划”、“外贸信托·汇金3号消费信贷集合资金信托计划六十五期”等。这些产品的资金用途均为向受托人（信托机构）审核通过的自然人发放个人消费贷款或向消费金融公司发放流动资金贷款。

渤海信托回复称，前述项目属于渤海信托依法合规正常开展的消费金融业务。渤海信托拥有完备的消费金融管理系统和经验丰富的专业团队，且已成功接入中国人民银行征信中心个人征信系统，是信托行业极少数获批对接央行征信系统的公司之一。
有投资者认为，信托公司的强项在于资产管理能力，弱处则是获客能力，通过与金融科技公司的合作，有可能将助贷客户转化为自身客户，从而实现双赢。

银保监会见招拆招 振兴实体经济

为把防范化解金融风险和服务实体经济更好结合起来，8月18日，银保监会对外披露，近日已发布《关于进一步做好信贷工作提升服务实体经济质效的通知》（以下简称《通知》），旨在疏通货币信贷传导机制，提高金融资源配置效率，促进实体经济与金融良性循环。在业内人士看来，《通知》是在当下加大银行对企业信贷投放力度的大背景下，再次进一步强调监管政策要求，提振实体企业的投资需求。

银保监会从九个方面对金融机构做出要求，涉及到的金融机构包括各政策性银行、大型银行、股份制银行，邮储银行，金融资产管理公司，各保险集团（控股）公司、保险公司、保险资产管理公司、保险专业中介机构。

具体来看，银保监会指出，要进一步疏通货币信贷政策传导机制，满足实体经济有效融资需求。根据企业生产、建设、销售的周期和行业特征，合理确定贷款期限、还款方式，适当提高中长期贷款比例，合理确定考核指标，避免贷款在同一时间特别是月末、季末集中到期而引发企业资金紧张。对符合授信条件但遇到暂时经营困难的企业，要继续予以资金支持，不应盲目抽贷、断贷。

金融行业已经全面进入整改期，在这段时间里会有很多公司不断出局，同时也会留下极少数的优秀消费金融企业，共同扶持实体经济的增长。再加上监管的不断完善，有利于规范这些行为，进一步促进资金“脱虚向实”，缓解在金融强监管环境下实体经济融资难、融资贵的问题。