复盘+6月19策略

周五由于人民时评发布了关于人工智能的利好，开盘昨日冲高回落的人工智能迅速修复，基本所有核心股都有亮眼的表现。昨日表现最亮眼的机器人 今日板块分化，中大力德 大单一字，其余各股大多冲高回落，柯力传感 封板失败。昨日下午大幅拉升的赛道也由于被AI吸血，并没有延续大涨行情，但类似均达股份这样的和核心依然强势。

点评：

CPO持续放量大涨，算力的浪潮信息 也是大涨。市场对光模块如此热衷，是由于临近中报，中级旭创的业绩有保障，机构无脑做多导致板块上涨阻力小。但周五中级旭创一波加速大涨15个点，肯定会导致透支了板块多方力量，加上铭普光磁 盘后被监管，高位光模块应规避风险。

但是，尽管要注意风险，我们又不能离开AI这条主线。我们注意到美股的微软 已经走出了历史新高，Ad­o­be的业绩也是大超预期。无论硬件再怎么稀缺，再怎么重要，他也只是为软件服务的。不要忘了开启人工智能行情的是CH­A­T­G­PT的诞生。由于国内没有爆款应用业绩落地，导致市场先去炒不可避免的算力，光模块等等。但是如今硬件已经如此高位，是否软件端会补涨一段行情？周五光模块整体的暴涨人们很容易就忽略了一些先知先觉的资金已经接入了应用端的炒作。福昕软件 20cm涨停，天地在线 高位反包涨停，前期核心昆仑万维 ，金山办公 也是大涨。一定要重视这个方向。

策略：

应用：超讯通信  冰川网络  天下秀

算力：威龙股份  利通电子

汽车加液冷：飞龙股份

超讯通信与JU­N­L­A­LA的关系有所分歧，但是我想说他们既有关系又没有关系。没关系在于，JU­N­L­A­LA目前国外的爆火并不会为超讯通信带来利益，只有国内的应用才能分得6成的利润。有关系在于，JU­N­L­A­LA和超讯通信将在国内大模型落地后共同开发国内应用。 这相当于什么?这不是我们A股最喜欢的预期吗。JU­N­L­A­LA已经在应用创作端展现出了自己的实力，只差国内大模型的成熟了。我国政策如此支持，大模型离美国的差距还会远吗，爆款应用的落地还会远吗？这就相当于一个电影已经约好了最著名的偶像来当主角，票房还需要担心吗？况且我们A股就喜欢预期，不喜欢落地，参考去年的第一波炒作阿兹夫定的新华制药 ，为什么在开板后可以横盘走出二波，正是因为当时我国并没有放开，新冠患者极少国内并没有多大的市场，但新华拿到了出口权，由于价格远低于辉瑞 ，市场预期会在非洲大卖，业绩重估。这个离谱的逻辑硬是支撑了新华制药二波，当然最重要的还是身位和辨识度已经是当时的龙头。最终炒过之后一地鸡毛，逻辑全是错的，可赚了钱的参与者谁会在意是真的还是假的。超讯通信类似，有故事就足够了。