量化他们融券主要是让短线炒作没有持续性,龙头分时一旦弱了,就没人做跟风了,再加上他们一直不停的轮动,也分化了板块强度。
接力是一个整体,但量化会不停的衰弱这个整体。
基金经理根本不懂短线炒作,他们当然认为不是量化的问题。
举个例子,昨天的
零点有数被融券之后,今天需要归还筹码。
量化当然会选择主动砸,而本身零点有数的获利盘就重,一旦竞价不及预期,对于持筹者来说第一反应就是跟着砸。
而场外短线持币者都是买强,竞价一旦不及预期,至少早上就没人看了。
这还不仅仅是短线持币者早上不看零点有数的问题,20cm这样的板直接没溢价被核,今天愿意去做20cm的人也会少一部分,持筹者看着今天的零点有数,也会想着明天自己会不会也这样,也会使得抛压增加。
最后连续的负反馈不断的循环,量化又会不停的拉升不同的板块,比如医药的拉升,势必让短线持筹者认为情绪走弱,选择卖出科技相关的筹码,而场外短线持币者一旦医药起来了,也会减少交易意愿。
基金经理懂个X的短线,他们当然认为自己没错,还觉得自己活跃了市场,就说波动大不大吧。