莫云解盘系列（69）周末篇：人工智能退潮汹涌，寻找逆势穿越龙

周日上班，节奏有点乱，让我吐槽下这个五一调休-_-

一、周期角度看待当下：
从大周期来看，目前处于人工智能二浪到三浪的震荡期，从人工智能板块周线来看，连续两周大阴棒回调，代表现阶段的人工智能经过两个多月的炒作，开始进入下半场——去伪存真！

第一波是瞎炒，纯情绪或者概念为主，出来一些汉王科技 的几个连续一字就不说了。

第二波是乱炖，从chatgpt，服务器，大模型，算力，AI应用等各种一锅端全部轮一遍。

那么现阶段有点“秋后算账”的感觉了。特别是
4月份是一季度季报的节点，也刚好让市场降降温，是骡子是马拉出来遛遛见真章。

而目前市场发现：最有确定性的还是算力cpo光模块这一分支，全球科技巨头布局人工智能推动服务器需求大增进而带动光模块的需求也大增，其中又尤以800G的高端光模块利润最高，这其中的代表就是剑桥科技 （海外背景企业已经向巨头供货）。

另外一个方向就是AI+文化传媒和游戏。
这一块也是最快出业绩的方向，想一想企鹅厂的会员（大会员小会员抢先看提前看大结局等等），还有游戏这块叠加AI是最容易出效果的。目前市场也是围绕这块炒作电影代表有中国科传 ，慈文传媒 ，电魂网络 。

也因此周五大退潮期这两个方向相对抗跌。
服务器+算力有：永鼎股份 ，浪潮信息 ，华工科技 ，剑桥科技，中科曙光 ，甚至液冷的高澜股份 也是属于这一细分
AI+文化传媒和游戏：中国出版 ，中国科传，南方传媒 ，慈文传媒，电魂网络，冰川网络 ，游族网络 等

二、接下来如何演绎
下周是节前最后一周，大概率资金是比较谨慎的，其实现阶段回调一段时间是好事，有回调才有上涨的动力，就算是主线也不是一路加速才是健康的，一路加速大概率反而是要见顶了，只有分歧，回调，换手，波段的台阶一步一个脚印上升才更加稳和持久。这跟人也是一个道理，过满则亏。

目前从各技术面分析主线都是破位了，不过我向来觉得技术面只能辅助而不是决定性的，拉长纬度来看，从底层逻辑去分析，周五的退潮我依然认为是洗盘，只是洗的更加彻底和极端了些。当然这过程中有些杂毛洗着洗着就没了，所以对各位的审美要求，选股要求提出了更大的挑战。

那么这次回调的持续时间大概有多久呢，下周一再观察一天，如果继续单边下跌，那么节前就先不要看了，说明资金形成共识，5.1避险+短期获利了解共振。

如果下周一能止跌，下周二企稳的剧本的话，代表资金短期内依然不肯容忍主线回调，资金有博弈5.1假期消息的冲动，那么按理说节前会埋伏，资金提前预判大概率下周三就会进场。

以上是关于人工智能板块走势的推演，不代表个股的走势，其中强势的龙头股也许能够穿越退潮，这是下周唯一的机会方向。

三、今日互动思考
1.如何看待中科曙光的走势？

2.浪潮信息尾盘逆势上涨说明了什么？

3.昆仑万维 尾盘跳水的原因是？
4.液冷的高澜股份有望穿越吗？