11月1日：新的起点，新气象

大盘：




事件：

今天明显是政策市，信创大涨，赚钱效应集中在软件（智慧政务、金融IT）和网络安全方向。除了信创以外，半导体、中药和房地产多空博弈激烈，当天来了个先杀后涨的反转，最终以多方主攻收盘。而白酒、餐饮旅游等消费股还是比较惨。

信创后续不知道还能持续多久，当前这个时点的投资逻辑主要是政策导向，加之长周期来看估值比较低，以及受疫情影响小业绩没法证伪等等因素，综合来看比较抗跌，会引导部分其他杀跌板块的大资金流入。

现在资金投的主要围绕两个逻辑，一个是自主可控、国产替代的政策题材，另一个是业绩方向的风光储和新能源车。自主可控方向没啥业绩，不像新能源一样数据透明好跟踪，而且下游G端付费可能也会存在应收难等问题，所以能否走出趋势还有待验证。

长期来看根本还是要靠业绩支撑，而业绩取决于两个维度，一是业绩兑现的可能性，二是替代空间，所以在指标上，前者可以根据替代的难度系数，或者是攻克技术的预期时间线来选股，重点看当前国内公司已经取得技术突破，目前处于走量占份额阶段的方向；后者则是按照国产化率水平排序，关注那些目前替代率较低，技术突破较难但不是不可能，因此有望从0到1突破后实现加速替代，打出戴维斯双击的领域。而那些替代技术难度非常大的细分赛道，短期不指望能有业绩落地，更多是短线策略。

实盘：

广联达 ：前方压力位很难受，昨天买入的时候需要多留意一下的，没事，今天将止损位移动至成本价，顶多不赚不亏打个平手吧。

京山轻机 ：同广联达，昨天买入的时候咋就没看到压力位呢，只盯着上面那个了，更小的60分钟图才能看得清楚，反正也赚了4个多点，依然止损调制成本价，见好就收。

恒生电子 ：真香，突破放量上涨，短期无压力位阻挡，先锁定5个点利润再加仓，看好。

科创50：放量上涨，政策导向，流动性加持，看好后市。