可转债学干货

2022年6月在3日，机缘巧合下，朋友介绍认识了一个可转债大神，整理了问答集，特分享，能学多少，就看自己的了。

刘：你为什么想考虑想玩可转债，听王涛说你玩的好好的，也是经常抓板。
我：抓板是会抓，就是有时候板了怕砸、但是又不能卖、只能看着砸，很无助，或者是第二天低开甚至一字跌停、搞得很被动，前一天赚的还不够第二天吐的，算下来还是亏多赢小，像我上个月前几天的时候收益有17%了、就三天时间、后面吐完了，买了个湖南发展 ，连续一字跌停，卖都卖不出去，搞得就很被动。很不喜欢这种自己眼睁睁看着不能控制的感觉。所以想玩转债、而且我是为了赚钱、炒什么我无所谓、主要是要赚到钱。
刘：你这种情况我也遇到过，确实很无奈、很烦躁，然后陷入了自我否定、觉得自己学的好像都白学了一样，可能前半个月都赚，后面买个A杀被套，几天时间、一个月就白干了，可转债就可以避开，这方面是有优势的。而且最重要的是，同一笔资金，如果在股票，吃个完整涨停也就是10%，但可转债就不一样了，一笔资金你可以反复利用。打个比方吧，如果说股票是拿勺子装水，那可转债就是拿盆在接水，不过前提是你得会做。
我：是的，我周四那天的玩可转债，利润太让人上头了，而且获利了就可以及时买，当天就可以落袋为安，哪怕就是亏了，也可以及时止损，而不是看着跌，止盈止跌控制权在自己手上，我喜欢这种可以自我控制的感觉，所以我想玩可转债，要是方便的话，希望可以带带我。
刘：你学过可转债，知道可转债的逻辑吗
我：不知道，我甚至不知道可转债是什么，也是听一个朋友提起的，然后就试着玩了，我觉得想比于股票，可转债更适合我。而且我炒股本质就是为了赚钱，不管是可转债还是股票，能带我赚钱就行，炒什么我并不太在意。至于为什么涨为什么跌，我也不知道，觉得和股票一样吧，大家都去买，就涨，在卖就跌，具体原理还真不知道。
刘：我也不懂这样，别人说可转债要分析溢价等等各种东西，我是从来没学过，我是玩当天日内套利，又不是做可转债长期投资，所以也是没学，可转债像股票一样，可以长期持有，但是玩可转债的基本都是抱着套利的目的，把一个投资工具当成了投机工具，那些东西不学也罢，不过有一点你说对了，大家都去买，就涨，在卖就跌。
我：我想请教下可转债适合什么时候操作，是一个月有那么几天，还是天天有操作机会。刘：肯定是天天有操作机会啊，随时进出，只是行情不好小赚，行情好大赚的区别而已。我：我以前听过一个课，说可转债适合大盘不好的情况下玩，不知道是不是这样的。
刘：不能说对也不能说错，只能说每个人玩可转债的方式不一样。
我：可以详细介绍下不，比如什么盘面适合玩可转债。
刘：我不是说了吗，每天都可以玩可转债，只是每个人方式不一样，比如我的方式，这个是重点，是我整个可转债的指导核心，你可以好好记住了。如果大盘不好对吧，大家对A股都不敢玩，谁还敢去玩可转债？那个波动和风险比股票要大多了，所以像大盘不好的时候玩可转债，你就得追求小赚，赚了就可以择机走人，哪怕几个点也是赚。但是大盘不好的时候，在A股市场容易抱团对不对，这个时候你的标的就得有针对性，可转债不像正股，是有故事去讲的，所以可转债唯一可炒作的就是和正股的联动。当市场不好的时候，你就去找市场总龙头，看这个总龙头有没有可转债，如果没有，你就看总龙所在的板块有没有正股是带转债的，这样你就把这些转债选出来，其实一个板块没有多少正股带可转债，也就是几支，这样你就把范围缩小了。市场不好的时候还有一种方法，就是不看股票，直接看可转债，看开盘后最强的三个，其他不用看了，只看前三的，其实也就是市场最强的，这三个如果你求稳的话，可以资金分开前面两个都买了，如果胆子大，就买第一支，这个是对应股票的强者恒强，强者恒强的原理其实就是吸引了市场资金，如果排第一的都不能吸引市场资金，哪还有哪个算强？
我：这个倒是，我没有这样想过，还以为就是大盘不好的时候，大家不敢买股票，资金就会去可转债套利。
刘：这是个误区，不全面，讲课的那个人要么是不想讲有所保留，要么就是自己也不懂，或者不是属于套利的玩法。
我：刚说的是大盘不好，如果大盘好呢。
刘：大盘好有两种情况，首先你得看是赛道带动的还是题材带动的，不管是赛道带动，还是题材带动，你反正就只看两个板块的可转债，涨停数量最多的两个板块，当天可转债涨势在前面的必出于这两个板块，你可以建立两个梯队，一二梯队，基本盘中轮动也会在这两个梯队，跟着操作就行，不行股票，轮动行情你进去可能就被套了，这个不用担心被套。
我：那玩可转债的标的选择需要看技术什么的不，
刘：这个简单，就和你看股票一样的，首先必须得是多头排列，还有一点是需要注意的，可转债，最好是做个股连板的。现在的资金贼的很，你以为他在股市套利吗？现在高明的游资都是分一部分小资金出来，把个股封死，然后大资金转身去做可转债，或者是两个人联手，一个去拉个股，一个去可转债套利，哪怕个股亏了人家都无所谓，可转债赚的更多，所以为什么现在在集合竞价跌停砸板走人的也多，人家已经不在乎正股收益了，哪怕持平出来都可以。所以有些散户不知道，还在巴巴的等着个股的资金做自救，人家根本都不救了。这些我也是后来才知道的，自己当时也是被割了多少刀啊
我：也就是说转债其实是天天可以操作的、只是盘面不一样、要采取不同的操作方式。
刘：没错，可转债操作的两个核心，一个是快、一个是不要贪心，快指的是买入、卖出都要快，不要贪心就是已经达到自己盈利目标或者这个标的上涨已经无力、被别的转债替换了热度的时候就要果断卖出，换个标的重复高抛低吸的操作。
我：可转债什么时候买适合呢？是开盘就买进去还是盘中再买。
刘：这个没有绝对的，但是保险一点，开盘不要马上买，不管是什么盘面，你得等当天的板块走出来，分析分析盘面行情，所以可转债一般是在9点40后开始操作，比如有些个股开盘很强，转债也跟着涨得好，但是你不排除这个票是不是会冲高回落对不对，要是强势的，10分钟足够封板了，这个时候你再去转债操作就会比较好。
我：那像买进后，卖点是什么。因为转债可能会涨到30%去，卖点不好把握。
刘：这个的话你还是得回到你的目标上，就是你当天的收益目标是多少、在这个转债想赚多少，如果达到了目标随时可以卖的，如果按涨幅来说会有几个坎，5%、10%、15%、20%、25%，最高卖点是在28%。也就是到了5%就有冲击下一个坎的10%的空间，如果上冲无力就可以考虑卖了，你说了你买的山石转债 的小康转债 ，其实可以说是非常成功的操作，看了下你的操作，小康转债有10%的收益，山石有17%，这个很不错了，但是你错就是错在等二次停牌，千万不要等二次停牌，一是二次停牌会停到收盘，而且已经不会再涨了，换个角度就是你的资金被套在里面了，而到尾盘大概率是跌的，除非是新债，所以你没必要去博这个不确定性，为什么确定性的收益不落袋为安呢。如果你在28%卖出，一整个下午你还可以操作其他的转债，是不是资金又可以得到再次利用？所以你要记住，无论涨的再好，不要想着吃到30%那口肉，28%甚至27%你都完全可以卖了。
目前跟踪湖盐转债 、日丰转债 、中大转债 、新北转债 ，具体得开盘看盘面及走势