天 时

长白山因赛荣科，领涨分歧日重仓。阳中阴（涨中跌），跌中涨（至暗时刻反核力量出现）

吴起李牧为什么不去秦国呢？
对于自己作死的国家，为什么要陪葬呢？不介入他人因果，避免成为垫背的

第二日持续确认领涨地位；第三日持续，带出攻击团队扩散出包容度，确认攻击周期。
1 自身失去自强，不能日日新高，失去领涨地位
2 带不出扩散阵型，包容度起不来，无法确认攻击，牺牲成为垫脚石

红日初升，其道大光。河出伏流，一泻。潜龙腾渊，鳞爪飞扬。乳虎啸谷，百兽震惶。鹰隼试翼，风尘翕张。奇花初胎，矞矞皇皇。干将发硎，有作其芒。天戴其苍，地履其黄。纵有千古，横有八荒。前途似海，来日方长。美哉我少年中国，与天不老！壮哉我中国少年，与国无疆！

由于此次中央财经委员会政策辐射的行业面较广关联的股票也较多，短期事件性机会以炒作为主（多看图而不是基本面），如要参与的话优选资金关注选出来的超跌弹性小盘股，预计需等待后续细则规划出台来指明方向才有趋势性确定性（需要研究基本面相关性）的机会，届时我们会做进一步解读。此次会议后若政策跟进，对于机械行业的弹性预计将超预期，重点关注下一步政策出台，事件催化关注两个方向的短期弹性：1）最直接受益的通用装备行业，关注更新替换需求占比高的机床；2）下游长周期资本开支不足领域，关注矿山、煤机、船舶、轨交装备及油服等设备

zz 感觉这个在消费那一块说的不对
委员会一般每年上半年和下半年各召开一次会议，召集党中央和国务院的主要领导，协同推进中央最为看重的经济工作。
本次的第四次会议有两个细节，值得关注。
一、一般上半年的中央财经委员会会议都放在3月两会之后，4月政治局会议之前召开，而此次会议挪到两会之前，很可能是在为某个级别更高的会议协调时间。
而重要程度高于中央财经委员会的会议，屈指可数，因此可以反推出会议时间。
二、作为2023年底中央经济工作会议以来的首次会议，本次会议将决定哪些工作将作为今年工作的第一优先级，率先启动来影响宏观经济。
而相较于历届的以生产与投资为重心，本次各部位提交的方案，首次转向了消费，这是一个对经济大盘的稳定，是个非常好的信号。

会议公告比较少，就简单聊一聊本次中央要动手解决的两个问题，1、以旧换新，2、降低物流成本。
1.1、比较中央经济工作会议的通稿，不仅消费与投资之间侧重点发生了变化，政府与市场之间的主次关系，也似乎出现了一定的变化：

中央经济工作会议：发挥好政府投资的带动放大效应，重点支持关键核心技术攻关、新型基础设施、节能减排降碳，培育发展新动能。完善投融资机制，实施政府和社会资本合作新机制，支持社会资本参与新型基础设施等领域建设。
中央财经委员会会议：要坚持市场为主、政府引导，坚持鼓励先进、淘汰落后，坚持标准引领、有序提升。
1.2、经济刺激的重心，似乎在从新能源汽车、电子产品的快消品，扩展和下沉至传统消费品和耐用消费品。
中央经济工作会议：稳定和扩大传统消费，提振新能源汽车、电子产品等大宗消费。
中央财经委员会会议：鼓励汽车、家电等传统消费品以旧换新，推动耐用消费品以旧换新。
把这两点关联起来，说明国家可能在经济刺激方案进行一定的调整，在投资驱动上附加了消费驱动，从把钱发给企业，转向把也把钱补贴给广大民众，让民众自己动手来选消费品。
此外，这一波的主线是以旧换新，新能源汽车和电子产品的重要性相对下降，重心是产业端的回收。
2、本次会议提出的“研究有效降低全社会物流成本问题”，就是去年中央工作会议提出的“加快全国统一大市场建设，着力破除各种形式的地方保护和市场分割。有效降低全社会物流成本。”
非常令人欣喜的是，本次对于全国统一大市场建设，并不是用行政解决行政，而是用科技解决行政。
本次首次提出了“优化主干线大通道，打通堵点卡点，完善现代商贸流通体系，鼓励发展与平台经济、低空经济、无人驾驶等结合的物流新模式。”将中央经济工作会议没提到的三者都写了进去。

低空经济和无人驾驶，都受限于行政管制，平台经济也受数据管制，这三个先进生产力的代表，三个从行政的被监管者，变成推动行政改革和统一大市场建设的助手。
虽然大概率是部分城市试点，但身份地位的变化和解禁，也意味着科学技术正在重回第一生产力。

（举措）
加快产品更新换代是推动高质量发展的重要举措，
要鼓励引导新一轮大规模设备更新和消费品以旧换新。

（“筋络”）
物流是实体经济的“筋络”，
联接生产和消费、内贸和外贸，
必须有效降低全社会物流成本，
增强产业核心竞争力，
提高经济运行效率。

一听取汇报
会议
（汇报）
听取了
国家发展改革委、
商务部、
工业和信息化部
关于大规模设备更新和消费品以旧换新的汇报，

（汇报）
听取了
国家发展改革委、
交通运输部、
商务部
关于有效降低全社会物流成本的汇报。

（书面汇报）
住房城乡建设部、
国家市场监管总局、
国家铁路集团作了书面汇报。

二设备更新、消费品以旧换新
会议强调，
（意义）
实行大规模设备更新和消费品以旧换新，
将有力促进投资和消费，
既利当前、
更利长远。

（政策）
要打好政策组合拳，
推动先进产能比重持续提升，
高质量耐用消费品更多进入居民生活，
废旧资源得到循环利用，
国民经济循环质量和水平大幅提高。

（原则）
要
坚持市场为主、政府引导，
坚持鼓励先进、淘汰落后，
坚持标准引领、有序提升。

会议指出，
（类别）
要推动各类生产设备、服务设备更新和技术改造，
鼓励汽车、家电等传统消费品以旧换新，
推动耐用消费品以旧换新。

（模式）
推动大规模回收循环利用，
加强“换新+回收”物流体系和新模式发展。

（联动）
对消费品以旧换新，
要
坚持中央财政和地方政府联动，
统筹支持全链条各环节，
更多惠及消费者。

三降低物流成本
会议强调，
（意义）
降低全社会物流成本是
提高经济运行效率的重要举措。

（要求）
物流降成本的
出发点和落脚点是
服务实体经济和人民群众，
基本前提是
保持制造业比重基本稳定，
主要途径是
调结构、促改革，
有效降低运输成本、仓储成本、管理成本。

（优化）
优化运输结构，
强化“公转铁”、“公转水”，
深化综合交通运输体系改革，
形成统一高效、竞争有序的物流市场。

（优化）
优化主干线大通道，
打通堵点卡点，
完善现代商贸流通体系，
鼓励发展与平台经济、低空经济、无人驾驶等结合的物流新模式。

（统筹）
统筹规划物流枢纽，
优化交通基础设施建设和重大生产力布局，
大力发展临空经济、临港经济。

择时，用状态交易
择股，用势交易

1、个股死，需要隔天死来确认死， 确认持续跌， 2月7号中基跳水，隔天确认死。 个股涨，需要隔天涨来确认涨，确认持续涨， 2月8号克莱持续，今天确认。 这是个股的分辨方法。 2、分辨状态的时候，综合判断， 上周五修复的哈森，洪涛，是包容的代表， 全局扩散的代表， 中基能从地板翘板上冲，是退潮力量不大的代表，综合在上周五是确认了攻击状态的。

人多言安于贫贱，其实只是计穷力屈，才短不能营画耳，若稍动得，恐未肯安之
富贵福泽，将厚吾之生也；贫贱忧戚，庸玉女于成也。