2022新一季A股策略

祝兰兄和朋友们端午快乐，阖家安康！

请教科达该如何？谢谢

@西风 东方日升平台整理，20日线附近回补，资金暂时转向其他

6668公布年报靓丽，且医药的中期收入看点，13附近值得关注
汽车板块上涨龙头0957今明天离场，基本面优异、但股价超前反应的比亚迪 横盘或小幅回调
盐湖 0546金园，股性 短期基本面 优于其他，6773 股价一定程度回撤后 分批关注

军工 航空类 短线投机

@深水的雨  市场再经过2次的新低，未来--4个月。不要用以往的技术或基本面共振 来解释

欧美的远不是之前认知的散沙一盘，俄乌战争。 
俄罗斯本来是美国的最忧，但我们在最近2-3年 把这位置主动争取到了， 费解————
中国的经济地位高速成长 从来都不是因为拉近中俄关系取得的，俄国可能在某个时间 现有领导人的失势 国策变化， 我们急于应对，俄国血统更接近欧洲，而非亚洲！
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半仓以下，休息多看 多思

@alanwu 盼兄新观点呢

东方日升厉害了

新冠海内外有在此蔓延势头，作为投资 新冠医药是短线必选方向
治疗口服药物
前有6056中国医药 辉瑞代理、中间6062华润双鹤 药物参股、目前0756新华 接近见顶，无一不是超短牛。
0788、63538、2326 之前报道平安投资的日系药物，药效、副作用综合考量 甚至超 辉瑞
检测类
明星股2432 2932之后 63716塞力 小盘价低 15-16元减持，新型模式 31010晶雪 3165 天瑞，连续两中阳 减持 单阴 末端买入的节奏

61127小康，华为新能源汽车问界 对比 比亚迪 各系列，显然比亚迪股价代表了市场高度认可，小康技术、价格 均无法比美 比亚迪。
210-275元合理震荡，突破还需消息面、基本面共振 2594

光伏3118 东方日升，光伏不多的关注标的。
前期活跃地产 在深度下跌后反弹 、部分个股独立主升0926、2285 、2244，
政府政策常被经济环境改变、国际贸易局势的现实摆布，无前瞻性 让行业公司的市场价 上下不定

@梦想成真
21年 IGBT 10个月累计涨价22%，2022年1月份英飞凌给华为和阳光电源订单提价6%；2月份又发布了涨价函，这种直白的热点 要注意节奏的把握，并非单纯哪个好。

养老 0722湖南发展 产业重组就是这个方向，
这种垃圾到23-24区域适合裸做空，大A价值投资未成气候原因，垃圾、股质一般 被资金低位收集筹码，迎合热点 +龙头战法炒作，而市场健康发展的前提：长期无法正常盈利 或 靠讲故事支撑股价的公司成为仙股、退市，市场才能真正好转，鼓励机构大资金的实施合理做空机制。

旅游2707 、全志3458 、6733蓝谷 反弹离场
比亚迪2594 环保负面消息 但上行，持有

@alanwu 老师，IGBT，看好那几个呀？

IGBT市场缺口高达50% 安森美已不再接单

随着新能源汽车发展，IGBT需求量水涨船高，同时叠加持续一年有余的全球缺芯大背景，车规级IGBT依旧在苦苦挣扎。今年2月，业内已发出预警称，今年下半年IGBT或将成为新能源汽车生产瓶颈所在，其影响可能将超过MCU。
如今迈入5月，IGBT供不应求已有愈演愈烈之势。目前IGBT交货周期已全线拉长到50周以上，个别料号周期甚至更长。需求高涨下，IGBT订单与交货能力比最大已拉至2：1。若去掉部分非真实需求订单，预计真实需求是实际供货能力的1.5倍，这也意味着，目前车规级IGBT的缺口已达50%甚至更高。

车用IDM业者安森美(Onsemi)深圳厂内部人士指出，车用绝缘栅双极晶体管(IGBT)订单已满且不再接单，但不排除订单中存在一定比例的超额下单。
安森美目前也在积极扩产，但是扩产计划相对较慢，业内人士认为，“目前没有看到明显扩产，今年功率器件领域扩产比重预计为5%左右。”

而英飞凌的12寸晶圆产线已经开始投产，但产能仍在爬坡中，前期产能为2万-3万片/月，目前扩产比重约为10%，无法满足市场对IGBT的增量需求；产能预计要到2023年-2024年才能达到8万片/月以上。
与此同时，IGBT的价格也是一路水涨船高，从去年10月份到至今涨幅高达22%。
上游供应商方面一直都处于一种需求大于供给的状态。下游需求方面：功率半导体的下游正在进入高速成长阶段，主要领域包括新能源汽车、光伏、风电等领域。这些行业在今年依旧呈现出高增长、高需求的现象，从而会加大对上游IGBT的采购量。

结合以上两方面来看，IGBT下游需求旺盛，厂商一方面要扩充产能，另一方面要应对上游原供应商涨价，因此IGBT涨价也是合情合理。另一方面IGBT涨价也将会进一步再传导到终端产品的价格上。