最低估的中芯国际光刻胶--强力新材

商务部副部长任鸿斌11月24日在商务部召开的《“十四五”对外贸易高质量发展规划》专题新闻发布会上表示，我国克服新冠肺炎疫情影响，充分发挥制造业基础好、供应链配套完整的优势，有效弥补全球供给缺口。完全有信心实现全年“量稳质升”目标任务。下一步，商务部将适时出台新一轮稳外贸政策举措。

高盛：预计2022年离岸中国股市和A股将会达到16%和13%的投资回报

高盛报告称，将离岸中国股市的投资评级由标配提升为超配，并且对A股维持超配的判断。高盛预计2022年离岸中国股市和A股将会达到16%和13%的投资回报。
该行称，支撑A股股价的“另一条腿”，即估值扩张将在2022年起到关键作用。同时，相对于全球主要股市，中国市场的估值显得极具吸引力，目前中国股市的估值处于5年市盈率区间较低位置（12.7倍），且相对于全球股市的折价程度较大（30%~40%）。与此同时，公募基金配置也处于相对低位。
高盛还预计，明年将有750亿美元北向资金流入A股。上个月，高盛还公布了有望从 “共同富裕”中受益的50只中国股票，目标股主要来自制造业升级、绿色能源、国企改革和大众消费等行业和领域。
本周，高盛还恢复跟踪A股白酒行业，对贵州茅台、五粮液(228.10 +1.60%,诊股)给予买入评级，对泸州老窖(234.95 +0.00%,诊股)和酒鬼酒(223.99 +1.26%,诊股)给予中性评级。
摩根士丹利：明年仍建议超配A股
摩根士丹利中国首席股票策略师王滢表示，2021年我们的主要投资建议是超配A股，进入2022年这个策略仍然奏效。具体到板块方面，未来A股受益板块将是与绿色经济、网络安全、技术国产化、高端制造等相关的题材板块。当前阶段，该机构建议关注主题性、结构性机会，例如信息技术板块，与信息安全、网络安全、技术国产化、半导体国产化等相关的题材和概念。
该分析师表示，市场对企业盈利预期较低，一定程度上不符合实际；估值角度看，A股年内经历长时间的调整，且幅度较大；从风险溢价角度看，市场整体风险溢价程度呈现上升趋势，而且还有继续上升的可能。鉴于与此，该机构对A股保持乐观判断。
瑞银：对中国A股市场未来三个月持建设性看法
瑞银对A股明年的看法更加谨慎，但认为明年A股仍然有结构性机会。
该机构称，明年投资者可关注四大投资主题，分别是进口替代加速，女性赋能下的消费复苏，在相对低利率环境下精选高股息率个股，以及中国大陆家庭增加对股票的资产配置以及北向资金的持续净流入，并预计2022年北向资金的净流入达3000亿元人民币。

当地时间周三，最新出炉的经济数据与美联储议息会议纪要都令市场对美国通胀加剧的情况感到担忧，美国三大股指涨跌不一。长期美债收益率回落，科技类股反弹提振纳指结束连跌收涨，道指微跌。截至收盘，道指跌0.03%，标普500指数涨0.23%，纳指涨0.44%。
美国10月个人消费支出数据爆表美联储已在讨论加速缩减购债规模
美国商务部周三公布的数据显示，美国10月个人消费支出数据，也就是PCE，以及10月核心PCE的同比增幅，均创31年来新高。数据显示，能源和服务产品价格同比暴涨30.2%。市场担忧，供应瓶颈和能源价格飙升可能会导致通胀高企比预期持续得更长久，进而阻碍经济复苏。美联储当天公布的11月议息会议纪要也回应了投资者对通胀加剧的担忧。纪要显示，部分官员认为有必要加快缩减购债规模的进程，但纪要强调，这并不代表美联储要传递加息的信号。纪要公布后，美国长期国债收益率回落，纳指转涨。
供应延迟拖累销售 美国零售股大跌
个股方面，美国服装零售商Gap与连锁百货诺德斯特龙在周三遭遇抛售。两家公司的财报显示，产品供应延迟导致三季度销售增长不及预期。受此影响，Gap大跌24%，诺德斯特龙暴跌29%。
24日欧洲主要三大股市涨跌不一
欧洲市场方面，最新数据显示，欧元区最大经济体德国的11月商业景气指数连续第五个月环比下降，部分程度上打压股市表现，欧洲主要三大股市周三涨跌不一。英国股市涨0.27%，法国股市跌0.03%，德国股市跌0.37%。
24日国际油价下跌
原油市场方面，继美国联合多国释放战略石油储备打压油价后，投资者静待来自欧佩克+方面的回应。周三的最新数据显示，上周美国商业原油库存意外环比增加100万桶，导致国际油价轻微收跌。截至收盘，2022年1月交货的纽约轻质原油期货价格收于每桶78.39美元，跌幅为0.14%；2022年1月交货的伦敦布伦特原油期货价格收于每桶82.25美元，跌幅为0.07%。

智能驾驶的技术路线就是激光雷达，最受益的就是做激光元器件的 002222 ，全球激光元器件最牛的公司，没有之一

002222 目前毛利率70%，净利率30%，随着下游元宇宙的推广，光通讯的发展，作为世界光学元器件无可争议的顶级公司，进入了快速发展期，大规模量起来后，净利率有望达到50%

数据显示，截至今年第三季度海外四大云巨头厂商资本开支合计超300亿美元，同比增长26%。为了加速公司在元宇宙业务上的发展，Meta在三季报中预计今年将在元宇宙上投入超100亿美元，用于AR、VR和相关硬件以及元宇宙应用和服务的开发。同时大幅上调明年资本开支预期，其资本支出将由今年的190亿美元提高到明年的290-340亿美元，同比增加53%到79%。
券商分析师认为，元宇宙的快速发展必然会带来海量的流量需求，对于硬件侧的需求，除了显卡外，会最直观的作用在流量和数据传输侧的基建产业链上。光模块作为光电信号转换的器件，是元宇宙的虚拟空间与服务器所在的现实空间进行转换的核心“硬件底座”，同时也是历次数据爆发期业绩释放最为充分的行业。布局元宇宙硬件侧，光模块是一条不容忽视的优质赛道。Meta等海外巨头在元宇宙建设下加大资本支出，带动光模块、光器件等数据中心重要的基础元器件的需求。国内光通信产业链供应商有望充分受益于元宇宙建设的热潮。

刘鹤在人民日报刊文：大量民企要向“专精特新”方向发展

原标题：必须实现高质量发展（学贯彻党的十九届六中全会精神）
 党的十九届六中全会通过的《中共中央关于党的百年奋斗重大成就和历史经验的决议》（以下简称《决议》）强调，必须实现创新成为第一动力、协调成为内生特点、绿色成为普遍形态、开放成为必由之路、共享成为根本目的的高质量发展，推动经济发展质量变革、效率变革、动力变革。实现高质量发展是我国经济社会发展历史、实践和理论的统一，是开启全面建设社会主义现代化国家新征程、实现第二个百年奋斗目标的根本路径。我们要深入领会《决议》精神实质，把高质量发展贯穿经济社会发展的各个方面和环节。

随着制造产能的扩桩，最受益的就是半导体材料，这是耗材

刘鹤在人民日报刊文：大量民企要向“专精特新”方向发展
综合 刘 鹤 2021年11月24日 09:07 人民日报
原标题：必须实现高质量发展（学贯彻党的十九届六中全会精神）
 党的十九届六中全会通过的《中共中央关于党的百年奋斗重大成就和历史经验的决议》（以下简称《决议》）强调，必须实现创新成为第一动力、协调成为内生特点、绿色成为普遍形态、开放成为必由之路、共享成为根本目的的高质量发展，推动经济发展质量变革、效率变革、动力变革。实现高质量发展是我国经济社会发展历史、实践和理论的统一，是开启全面建设社会主义现代化国家新征程、实现第二个百年奋斗目标的根本路径。我们要深入领会《决议》精神实质，把高质量发展贯穿经济社会发展的各个方面和环节。

你这是天天在里面做T吗？