2021-7-7-踏空闲聊

还清楚记得2015年市场偏好转向白马股的大背景，有一个很重要的ZC原因是整治银行 坏账（当时坏账率已近临界值），此举极大地打击了诸多中小企业的融资能力，在降低中小企业成长性的同时抬高了中小企业资金链断裂的风险。

这个逻辑好理解，因为小企业经营波动大，坏账率高，银行要减少坏账自然要控制这些企业的融资额度。

因此，大批机构投资者转向基本面更为优秀的白马股抱团取暖，不单单因为安全，中小企业经营不善并且融资困难时，很大的一个出路就是卖身行业龙头，求个活路，而大企业做并购融资不管是从二级市场还是银行贷款，都变得更加简单，寡头效应就此成型。

包括这两天的一个整治金融 配资的ZC，目的还是给白马保驾护航。如此看来，一段时间内（也许几个月，也许几年）即使白马股因为估值问题回调，也不至于跌死（偶尔一两个除外）。并且它们还承载了太多社会财富，不能跌死也跌死不起，如同当下的房价一样，牵动千丝万缕。

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早盘锂电池一拉，我就知道今天没戏了，完全不对胃口的行情，这种窘境好比之前的盐湖提锂和医美，昨天小阴挨打，明天大阳反包，最关键的是持仓股未必回涨，但指数蹭蹭蹭的涨，搞人心态。

锂电池近来涨得最好的比如天赐材料 ，多氟多 ，同属锂电池电解液分支，原因是六氟磷酸锂（电解液核心材料）价格涨得最多，另外正负极材料以及隔膜材料价格都出现了不同程度的上涨，对应标的容百科技 、德方纳米 、当升科技 、恩捷股份 等。

但价格上涨这种东西一步一个脚印上去，行外人根本没办法捕捉到核心信息，因此无法判断后市的走向，只能选择谨慎跟随，而一旦谨慎基本跟不上，想赚这票钱，要么之前选中了六氟，要么承受30线甚至60日线的洗盘，作为一个短线选手，臣妾是真的做不到。

半导体 跟锂电池的性质有些类似，同处于一个比较大的上升周期中，前期的趋势龙头士兰微 滞涨，这两天在高位上蹿下跳。而之前处于低位的个股开始补涨，比如下午涨停的紫光国微 有一个加速迹象。

而对于北方华创 的强势新高，市场是这样解读的：当下国内的芯片 产能严重不足，多个芯片制造商启动扩产项目，而扩产的刚需之一就是生产设备，巧了，北方华创就是做半导体生产设备的，且是国内龙头，没有之一。半年度业绩不及IC设计和晶圆制造商的原因在于很多扩产项目尚处于推进当中，也就是还没到买设备的点，所以北方华创的业绩在有持续性的情况下还有更大预期。。

次新方向盛剑环境 继续超预期顶一字，结果三峡能源 溢价都开不出来，所以很多时候次新真的是很不讲道理的，昨天打三峡的选手必定郁闷的一笔，这种板子还能亏钱出局？当然碳中和也有锅，昨天才异军突起开盘就作鸟兽散了，我都不知道这板拉起来的意义是啥，赚的钱够交手续费？

不过盛剑环境有另一层预期在于芯片端，制造一块合格芯片至少需要200多道清洗工艺，直接导致了晶圆厂耗水量高，废水量也高，而盛剑刚好就是搞这块的废水处理，并且也蹭了节能减排（环保）的边边，早晨FGW刚发的消息，大致意思是“促进再生产业发展，节能减排”，结合这个方向也给碳中和留了个二板活口北清环能 。

化工方向模式内没法接，龙星化工 三板加速给了联创股份 很高的上板预期，包括开盘前FGW的一则“推进可降解材料发展”信息的助攻，所以联创理应跟随走加速的，这种预期差开出来我就没法做低吸，午后摸板同样的逻辑不考虑参与，且对明天的溢价不报太大希望，当然也有可能是我判断错了，并非黑票。

这种行情跟我是真的没缘分，下午索性去睡了一觉，醒来神清气爽，一扫踏空的阴霾，踏空就踏空了呗，做短线最不缺的就是机会，我有的是时间，慢慢等。