本土芯片产业链高光时刻来临

021年1月4日，临港新片区闻泰科技 12英寸车规级半导体 晶圆制造中心项目正式开工，建成后将为“东方芯港”发展再添新动力。该项目由上海鼎泰匠芯科技有限公司投资，其控股股东闻天下投资有限公司也是A股上市公司闻泰科技的控股股东。闻天下、闻泰科技、鼎泰匠芯董事长张学政介绍道，12英寸车规级半导体晶圆制造中心总投资达120亿元，预计年产晶圆片40万片，经封装、测试后的功率器件产品，可广泛应用于汽车电子、计算和通信设备等领域，达产产值33亿元/年。据闻泰科技公告显示，为避免投资风险，最大限度保护公司及全体股东特别是中小股东利益，经过审慎判断，同意12 英寸晶圆制造项目由控股股东拉萨闻天下进行先行投资建设。拉萨闻天下做出避免同业竞争、以及满足相关条件后建成2年内转让给闻泰科技的承诺。

随着电动汽车在全球的快速普及，汽车半导体正进入快速发展轨道，预计到2022年汽车半导体市场规模有望达到651亿美元，占全球半导体市场的12%，成为全球半导体细分领域中增速最快的市场。预计到2026年，电动汽车的市场占有率预计将会超过传统汽车，而中国将成为全球最大的电动汽车生产国和消费国。
“汽车半导体特别是中国汽车市场的巨大需求，拉动了我们的投资，让我们决定在上海临港 新片区建设12英寸车规级功率半导体晶圆制造中心。”张学政说。
据悉，该项目预计年产晶圆40万片，经封装、测试后的功率器件产品，可广泛应用于汽车电子、计算和通信设备等领域，产值达33亿元/年。张学政表示，还将继续加大对安世半导体的投资，帮助其扩大研发、晶圆、封测规模，计划通过10年时间推动安世半导体产值超过100亿美金，进一步强化其全球竞争力。这样来看，今后几年，闻泰科技在晶圆厂上的投资还将继续，这无疑将为中国本土火热的晶圆项目再添一把火。
同天一起开工的另一芯片项目总投资46亿元的新昇半导体公司新增30万片/月300mm（12英寸）高端硅片研发与制造项目也开工了。目前，新昇半导体一期项目已经建设完成，可实现15万片/月产能目标，据悉，该公司累计销售硅片已经超过170万片。此次，开始建设的二期项目将于2021年底完成，基于此，新昇的目标是实现100万片/月的大硅片产能。以上两个重要的项目，一个是12英寸晶圆厂，用于生产芯片；另一个是12英寸大硅片，是晶圆厂上游的主要原材料。这两个项目同时开工，从一个侧面体现出了最近中国大陆晶圆厂及与之密切相关的产业链上游项目（主要是硅片和半导体设备）的火热。
不只是12英寸，8英寸的相关项目，不仅在中国大陆，在全球范围内也是火热异常，其直接原因就是芯片制造产能的紧缺。在过去的两个月，以台积电 为代表的7nm和5nm制程晶圆代工芯片产能同时成为了业界关注的焦点（这些先进制程大都采用12英寸晶圆），原因在于：不仅刚刚实现大规模量产的5nm产能供不应求，且已经处于成熟阶段且平稳输出产能的7nm业务也愈发紧张，台积电的多家老客户纷纷加码7nm订单量，使得这家晶圆代工龙头显得有些应接不暇。
无独有偶，近两年都处于紧俏状态的8英寸晶圆代工产能，相关芯片交期已从过去的2至3个月，延长到4个月，且价格在2020年第四季度再上涨10%。而在去年8月，以中国台湾地区为代表的晶圆代工厂部分产线已经提高过一次报价，有产业链人士透露，台积电、联电 等将8英寸晶圆代工报价上调了10%到20%。
12月4日晚间，中芯国际 发布公告，宣布旗下全资子公司中芯控股与国家集成电路基金II（下称“大基金二期”）和亦庄国投订立合资合同以共同成立合资企业（由中芯国际控股51%），总投资75亿美元，将聚焦于生产28纳米及以上集成电路，聚焦于生产28纳米及以上集成电路项目。该项目将分两期建设，项目首期计划投资 76 亿美元，最终达成每月约10万片的12英寸晶圆产能，二期项目将根据客户及市场需求适时启动。
显然，新的聚焦于28nm及以上成熟制程的12英寸晶圆厂的建设离不开大量的半导体相关设备的支撑。而目前28nm及以上成熟制程还无法实现“去美化”。
信达电子分析师方竞表示，国内在“去美化”产线的建设进展上，预计90nm非美化产线将于2021年突破，55nm的非美化产线将在2年内突破，28nm非美化产线则需2年以上时间。目前无论是量测设备、离子注入亦或是PVD等领域，均亟待突破。如美方严格执行禁令，会较大程度影响中芯国际的产能建设。
如果中芯国际的成熟制程所需的半导体设备和物料能够顺利得到美国的许可，那么无疑将有助于中芯国际新的成熟制程产线的建设的顺利进行。
根据传闻，美国针对成熟制程的许可是分批次发放，一次性发放4-5万片产能所用的设备。这也意味着一次性的许可即可满足中芯国际新的12吋晶圆厂一期10万片产能所需的近一半的设备。而中芯国际新的12吋晶圆厂如果能够顺利建设，也将会拉动国产半导体设备及国产半导体材料厂商的业绩。
晶圆厂产能进一步紧张，也催生出了更多商机，特别是在大者恒大，强者通吃的产业环境下，在中小客户面前，晶圆厂具有很强的话语权。晶圆厂产能如此紧张，自然带动了上游硅片市场的火爆。不久前收购了全球第四大硅片厂Siltronic的环球晶董事长徐秀兰说，2021年，硅片现货价一定会上涨，主要原因有二：一是供需吃紧；二是汇率走势。环球晶在包括小尺寸、8英寸与12英寸等产品，明年都会努力去跟客户协商调升价格。徐秀兰估计，12英寸硅片的调升价格将会最多。在细分应用领域， 2020年硅片的市况还不错，但是车用的部分比较差，一直到8、9月才有急单进来，现在状况最好的部分反而是汽车应用。
从以上徐秀兰的评述可以看出，硅片，特别是12英寸的，在2021年会非常紧俏，而在车用市场，相应的硅片和下游晶圆厂产能将面临挑战。而这些正好与上文提到的闻泰科技12英寸晶圆项目（主要为车用），以及新昇半导体新增30万片/月的12英寸高端硅片项目相呼应。业界主要厂商，无论是中国本土的，还是大陆以外地区的，都在精准聚焦今明两年，甚至是今后几年的市场需求和走势。
谈到半导体设备，下面看一下硅单晶生长。晶圆厂需要硅片，特别是12英寸的大硅片受到越来越多的欢迎，而生产硅片需要硅单晶，相关的设备在中国大陆地区在很长一段时间内是个空白。
最近传来好消息，去年12月23日，由西安理工大学和西安奕斯伟设备技术有限公司共同研制的国内首台新一代大尺寸集成电路硅单晶生长设备在西安实现一次试产成功。双方共同研制的面向产业化应用的硅单晶生长成套设备按照集成电路硅单晶材料的要求，成功生长出直径300mm，长度2100mm的高品质硅单晶材料。实现了采用自主研发的国产技术装备，拉制成功大尺寸、高品质集成电路级硅单晶材料的重大突破。
上市公司中环股份 目前8英寸产能50万片/月，12英寸产能7万片/月；公司半导体项目持续推进，8英寸、12英寸产品产能稳步提升。
综上，晶圆厂建设、流片服务、IPO和投融资，以及上游半导体材料（主要是硅片）和设备的扩产和攻关等，都是为了满足市场对芯片产能的需求。而从过去两年的市场行情来看，特别是中国大陆，产能的紧张程度愈加突出，在这样的背景下，据不完全统计，在2020年初，大陆14个省份合计公布超过40个半导体项目总融资额近500亿元，资本市场在半导体领域非常火热。涉及上市公司有闻泰科技、兴森科技 、中芯国际、顺络电子 、精测电子 、长电科技 、大富科技 等。这些项目拉动设备及相关产业突飞猛进，对投资者来讲是难得一次投资盛宴。*